市場リスク・流動性リスク管理体制
市場リスク管理体制の整備
... ○BPVベースで金利リスク枠を設定（ソフトリミット） （注） 銀行勘定の金利リスク ○BPVベ スで金利リスク枠を設定（ソフトリミット） （注） –一定の金利変動（○ｂｐ）をストレスシナリオとして想定。 債券投資 ○BPVベースで金利リスク枠を設定（ソフトリミット） （注） –一定の金利変動（○ｂｐ）をストレスシナリオとして想定。 フ ...
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ヒストリカル法によるバリュー・アット・リスクの計測：市場価格変動の非定常性への実務的対応
... において、標準的なリスク指標として用いられるようになった。VaRの算出には、 市場価格ないしリスク・ファクターの変動に正規性を仮定した分散共分散法やモ ンテカルロ法が用いられることが多い。しかし、アジア通貨危機やロシア危機、 LTCM破綻等に伴う市場価格の急激な変動によって、実際の市場価格の分布は正規 ...
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目次 主要な指標... 3 自己資本の構成に関する開示事項... 4 定性的な開示事項 連結の範囲に関する事項 自己資本の充実度に関する評価方法の概要 会社グループ全体のリスクの特性並びにリスク管理の方針 手続及び体制の概要 信用リスク
... 債権保全の手段として、主に担保を利用しています。担保の種類は、原則として現金や流動性の高い 有価証券となっています。担保は日次で時価評価し、エクスポージャーの変動をモニタリングしていま す。担保の種類別の残高もモニタリングの対象となっています。 6. 派生商品取引及びレポ形式の取引等の相手方に対する信用リスク（カウンターパーティ ...
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目次 主要な指標... 3 自己資本の構成に関する開示事項... 4 定性的な開示事項 連結の範囲に関する事項 自己資本の充実度に関する評価方法の概要 会社グループ全体のリスクの特性並びにリスク管理の方針 手続及び体制の概要 信用リスク
... ロ )内部モデル方式を使用する場合におけるモデルの概要及び適用範囲 当社グループでは内部モデル方式として、 一定の信頼水準のもとでの最大予想損失額を示す VaR 及び 一定のストレス期間のもとでの最大予想損失額を示すストレスVaR を使用しております。その際、過去 のマーケットの変動をそのままシナリオとして使用するヒストリカル・シミュレーション法を採用して おります。当社グループでは算出された VaR ...
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アジア新興国インフラビジネスと日本企業のグローバルリスクマネジメント体制
... ような問題点自体への理解が乏しく、然るべき リスクマネジメント体制を講じている日本企業 は非常に少ないのが実情であろう。この背景と して、日本では独占的な事業会社や地方自治体 が事業責任を負い、民間企業は仕様通りの製品 やサービスを一定の価格と品質で納入するとい うわが国特有の護送船団方式のビジネス慣習の なかで事業を進めてきたことがあげられる。加 えて、日本は厳しい契約社会ではなく、 “信頼 関係” 、 ...
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システムの開発管理・リスク管理への取組みについて
... 主な審査ポイント（テスト計画） １．関連システム、テスト体系（分類）、テスト目的・範囲・項目が明確に定義されて いること ２．前提条件・制約事項が明確になっていること（テスト出来ない部分、しない部分に ついての代替方法、省略事由の妥当性、前工程（結合テスト）での品質評価の反 映（結合テスト終了未済の場合の影響）、未確定事項の整理と評価 ...
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Ⅰ．市場リスクの計測手法
... 例えば、 経営体力の十分性を検証 することを目的とする ならば、通常の市場性資産と、流動化の難しい政策株式や 仕組債を一緒にして短期（３ヵ月など）の保有期間で、相関 を考慮したVaRを計測すると、リスクを過少評価する。 ...
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リスクマネジメント 当社では 業務を遂行する際に潜在するリスクを管理するため社内規程を整備し 役員 社員への周知徹底により経営危機の未然防止を図っています またリスク発生後は直ちに対策本部を設置し 迅速かつ適切な対処が可能なリスク管理体制を強化しています 2009 年度は 新型インフルエンザの国内感
... 新生産体制のもと高品質な医薬品を グローバルに安定供給していきます 医薬品は、健康を取り戻したいと願う人達にとって文字通り希望の基となるもの です。私達医薬品の生産に携わる者は日頃からその安定供給と品質の確保が何を おいても守らねばならない規範になっています。特に、品質の確保については充分 に検証された設備と方法により製造することと、自らに課した高いレベルの品質規 ...
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Amihud の IML ファクターを いた本邦株式市場における流動性リスクプレミアムの実証分析及び貸借銘柄選定による流動性への影響の検証 - 流動性と企業価値の関係の考察に向けて - 橋 学 学院国際企業戦略研究科 融戦略 経営財務コース飯塚賢
... • 本邦株式市場に流動性リスクプレミアムが存在する （Amihud [2014]が提唱する流動性（IML）ファクターを 利⽤） • IMLファクターは，Fama and Frenchの３ファクター及び Carhartのモメンタムファクターによるリスク調整後も株式リ ターンへの説明⼒を有する ...
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投資取引におけるリスク管理と適合性試論
... 5.2 IOSCO 報告書 IOSCO は、2013 年 1 月に「複雑性金融商品販売に関する適合性要件」 と題する最終報告書を公表した（「本報告書」） 38） 。ここでは、複雑性金融 商品の特性、リスク特性を詳細に分析し、その上でさまざまな提言を行う ほか、非市場性取引を行う事業者による商品時価開示の必要性を指摘する。 IOSCO は ...
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国債市場の流動性：取引データによる検証
... このように、ベスト・アスク枚数が表す市場の厚みは有用な情報を含み得る が、同時に、同指標が市場価格や取引ボリュームと「板」とのダイナミックな 関係を捉えきれていないようにみられる点には留意が必要である。例えば、ベ スト・アスク枚数が表面上は増加していても、そうしたベスト・アスク枚数が 何かのきっかけで急激に減尐しやすくなっており、その回復速度（弾力性）も ...
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ンフラ投資の資金調達のための受け皿会社 ) や不動産市場などの長期貸付 投資に回すスキームですが 貸付 投資先の信用リスクや 期限錯配 ( 期限のミスマッチ ) による流動性リスクを懸念する声が上がっていました そのため 中国銀行業監督管理委員会は 2013 年 3 月末の時点で 商業銀行の理財業務
... 各種の隠れた金融リスクを深く掘り下げて選り分け、ストレステストを適宜展開し、存在する可能 性があるリスク接触点を動態的に分析し、速やかにリスクを特定、抑制、解消し、システミックな、 地域的な金融リスクを発生させないボトムラインを厳守する。引き続き総量コントロール、分類管 ...
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住宅ローンの収益・リスク管理
... しかし、これは、制度変更に伴い、これまで公的金融機関が貸し出していた分を振り替えているか らで、住宅ローン市場が拡大しているわけではない。 住宅ローンをめぐる金融機関の競争は激化の一途を辿り、金利は変動・固定とも大幅に低下して いる いる。 ...
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NITE 講座 化学物質に関するリスク評価とリスク管理の基礎知識 2016 年 9 月 29 日 第 6 回 化審法における分解性及び蓄積性評価 独立行政法人製品評価技術基盤機構 化学物質管理センター 1
... ① 微生物等による化学物質の分解度試験 （分解度試験） ② 魚介類の体内における化学物質の濃縮度試験 （濃縮度試験）又は １－オクタノールと水 との間の分配係数測定試験 （Pow 測定試験） これらの試験は、原則として「新規化学物質等に係る試験の方法について（平成２３年３月３１日薬食発０３３１第７号・平成２３・０３・２９製 ...
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医薬品リスク管理計画書（本文）
... 追加のリスク最小化活動 医療従事者向け資材（適正使用ガイド）の作成と配布 【安全性検討事項】 骨髄抑制、感染症、消化管出血/消化管穿孔/イレウス/重篤な腸炎、重篤な下痢、不整脈、 心不全、心筋梗塞/静脈血栓塞栓症、過敏症、播種性血管内凝固症候群、心タンポナーデ/ 浮腫/体液貯留、腎不全、末梢性ニューロパチー、肝障害、間質性肺疾患、急性膵炎、皮 ...
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公的年金のフォワード・ルッキングなリスク管理
... このうち，①については，たとえば株価や為替が⚑年後いくらになるかと いった市場の先行きを予測することは極めて難しい。とりうる手段としては， （GPIF でも行われているように）市場価格変動の背後にある確率分布の変 化を早めに察知するというアプローチが考えられる。また②については， GPIF を例にとれば，トラッキングエラーや VaR といった⽛リスクの計量 ...
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危機管理論 リスクとクライシスのマネジメント
... 風疹に罹ったことがない人がワクチンを接種すると、妊娠中に しっかり免疫をもつので、妊婦さん自身の予防にも繋がり、胎 内の赤ちゃんの予防にも繋がり、更には、生まれてしばらくの 間、赤ちゃんにお母さんからの免疫が残ることから、ワクチン を受けていない赤ちゃんであっても生後半年くらいはその病気 から守られるということになります。ワクチン接種後2カ月の 避妊期間をお願いしているのは、風疹含有ワクチン（麻疹風疹 ...
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在宅リハビリテーションにおけるリスク管理
... では効果を考えた場合の負荷量について考えてみよう。た とえば，体重 50 kg の患者を対象とし，筋力の目標値を歩行 や階段昇降が可能なレベルとして設定する。歩行に必要な筋 力水準は体重の 35％，階段昇降に必要な筋力水準を 45％とし た場合 1） には，膝伸展筋力はそれぞれ歩行で 17.5 kg，階段昇 降で 22.5 kg という値となる。その筋力を獲得するための目標 としての負荷量を設定した場合に，筋力増強練習の負荷量を ...
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医薬品リスク管理計画書
... ・納入時に MR が提供、説明し、資材の活用を依頼する。 ・企業ホームページ（医療関係者向け）に掲載する。 【節目となる予定の時期、実施した結果に基づき採択される可能性がある更なる措置】 販売開始 6 ヵ月後までは、新しく本剤を使用される医療機関に対し資材の提供を行う。 それ以降も新しく本剤を使用される医療機関に対して資材の提供を行うとともに、企 ...
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企業リスクとメンタルヘルス管理！
... ２．活動を具体化する・・・何を、どんな体制で、どのような方法で、 ３．目標を明確にする・・・意図する成果は何か DO １． ストレスチェックによる現状把握 【職場改善のリスクアセスメント】 ２．活動体制の整備 ３．ルールの明確化 ４．支援体制の整備 ...
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