流動負債 短期債務
1年以内に返済期限の到来する長期債務 支払手形および支払債務
グループ外取引
非連結子会社・関連会社との取引
未払金 未払法人税等 返品調整引当金 賞与引当金 役員賞与引当金 危険費用引当金 災害損失引当金 繰延税金負債 その他の流動負債 流動負債合計 固定負債
長期債務 退職給付引当金 債務保証損失引当金 環境対策引当金 繰延税金負債 その他の固定負債 固定負債合計
負債合計
偶発債務 純資産 株主資本 資本金
発行可能株式数 1,200,000,000株
（2011年および2012年3月31日現在）
発行済株式数 400,000,000株
（2011年および2012年3月31日現在）
資本剰余金 利益剰余金 自己株式
自己株式保有数
2,052,792株（2011年3月31日現在）および 2,002,324株（2012年3月31日現在）
株主資本合計
その他の包括利益累計額
その他有価証券評価差額金
為替換算調整勘定
その他の包括利益累計額合計 新株予約権
少数株主持分
純資産合計
負債および純資産合計
¥ 5,595 10,766 43,130 642 43,772 37,980 12,215 11,447 11,550 374 765 923 26 24,263 159,676 181,156 41,286 350 495 29,166 6,864 259,317 418,993
64,507
70,258 231,336 (3,875)
362,226 84 (55,041)
(54,957)
591 12,267 320,127 ¥739,120
¥ 1,990
7,745 47,296 1,009 48,305 44,273 8,026 11,065 15,030 396 566
—
20 27,303 164,719 175,418 42,089 350 487 27,623 6,306 252,273 416,992
64,507
70,264 225,599 (3,779)
356,591 606 (66,702)
(66,096)
668 12,553 303,716 ¥720,708
$ 24,227 94,290 575,797 12,284 588,081 538,995 97,711 134,709 182,980 4,821 6,891
—
244 332,396 2,005,345 2,135,598 512,405 4,261 5,929 336,292 76,771 3,071,256 5,076,601
785,330
855,418 2,746,518 (46,007)
4,341,259 7,378 (812,053)
(804,675)
8,133 152,824 3,697,541 $8,774,142
97
株式会社資生堂アニュアルレポート2012
百万円 千米ドル（注1）
注記 2011 2012 2012
売上高
売上原価
売上総利益
販売費および一般管理費
営業利益
その他の損益
受取利息および受取配当金 支払利息
為替差損益 持分法投資損益 投資有価証券売却損益 投資有価証券評価損 固定資産処分損益 減損損失
資産除去債務会計基準の適用に伴う影響額 買収関連費用
見本品・販促物の見積変更に伴う影響額 災害による損失
その他
税金等調整前当期純利益
法人税等
法人税、住民税および事業税 法人税等調整額
少数株主損益調整前当期純利益
少数株主利益
当期純利益
円 米ドル（注1）
1
株当たり情報当期純利益
̶
潜在株式調整前̶
潜在株式調整後配当金
期中平均株式数（千株）
添付の注記はこの連結財務諸表の一部です。
¥670,701 168,692 502,009 457,551 44,458
1,400 (2,166) (590)
33 (22)
(4,199) (609) (458) (844) (1,233) (6,752) (1,669) 1,346 (15,763) 28,695
18,615 (5,287) 13,328 15,367 (2,576)
¥ 12,791
¥32.1 32.1 50.0 397,864
¥682,386 162,990 519,396 480,261 39,135
1,523 (1,824) (604) (122) (233) (76) (90) (96)
—
—
—
— 1,335 (187) 38,948
13,954 7,935 21,889 17,059 (2,544)
¥ 14,515
¥36.5 36.4 50.0
397,974
$8,307,597 1,984,295 6,323,302 5,846,859 476,443
18,541 (22,206) (7,353) (1,485) (2,837) (925) (1,096) (1,169)
—
—
—
— 16,253 (2,277) 474,166
169,881 96,603 266,484 207,682 (30,972) $ 176,710
$0.44 0.44 0.61
株式会社資生堂および連結子会社 2011年および2012年3月期
連結損益計算書
20
13 20
5
17, 20
19
9
2 (9)
98 株式会社資生堂アニュアルレポート2012
連結財務諸表
百万円 千米ドル（注1）
注記 2011 2012 2012
少数株主損益調整前当期純利益
その他の包括利益
その他有価証券評価差額金 為替換算調整勘定
持分法適用会社に対する持分相当額 その他の包括利益合計
包括利益
（内訳）
親会社株主に係る包括利益
少数株主に係る包括利益
添付の注記はこの連結財務諸表の一部です。
¥ 15,367
(1,003) (32,565) (60) (33,628) (18,261)
(19,833) 1,572
¥ 17,059
562 (12,145)
(19) (11,602) 5,457
3,376 2,081
$ 207,682
6,842 (147,858) (231) (141,247) 66,435
41,100 25,335
株式会社資生堂および連結子会社 2011年および2012年3月期
連結包括利益計算書
5
18
99
株式会社資生堂アニュアルレポート2012
千株 百万円
発行済 資本 利益 その他有価証券 為替換算 新株 少数 株式数 資本金 剰余金 剰余金 自己株式 評価差額金 調整勘定 予約権 株主持分
2010年4月1日現在残高 410,000 ¥64,507 ¥70,258 ¥259,064 ¥(23,112) ¥1,055 ¥(23,448) ¥430 ¥16,454 会計方針の変更による累積的影響額 — — — (1,064) — — — — — 遡及処理後2010年4月1日現在残高 — — — 258,000 — — — — — 2011年3月31日終了年度当期純利益 — — — 12,791 — — — — —
剰余金の配当 — — — (19,891) — — — — —
非支配持分との資本取引及びその他 — — — (535) — — — — —
自己株式の取得 — — — — (13) — — — —
自己株式の処分 — — — (150) 371 — — — —
自己株式の消却 (10,000) — — (18,879) 18,879 — — — —
連結範囲の変動 — — — — — — — — —
その他有価証券評価差額金 — — — — — (971) — — —
為替換算調整勘定 — — — — — — (31,593) — —
新株予約権の発行 — — — — — — — 161 —
少数株主持分 — — — — — — — — (4,187)
2011年4月1日現在残高 400,000 64,507 70,258 231,336 (3,875) 84 (55,041) 591 12,267 2012年3月31日終了年度当期純利益 — — — 14,515 — — — — —
剰余金の配当 — — — (19,898) — — — — —
非支配持分との資本取引及びその他 — — — (318) — — — — —
自己株式の取得 — — — — (3) — — — —
自己株式の処分 — — 6 0 99 — — — —
自己株式の消却 ̶ ̶ ̶ ̶ ̶ ̶ ̶ ̶ ̶
連結範囲の変動 — — — (36) — — — — —
その他有価証券評価差額金 — — — — — 522 — — —
為替換算調整勘定 — — — — — — (11,661) — —
新株予約権の発行 — — — — — — — 77 —
少数株主持分 — — — — — — — — 286
2012年3月31日現在残高 400,000 ¥64,507 ¥70,264 ¥225,599 ¥ (3,779) ¥ 606 ¥(66,702) ¥668 ¥12,553
千株 千米ドル（注1）
発行済 資本 利益 その他有価証券 為替換算 新株 少数 株式数 資本金 剰余金 剰余金 自己株式 評価差額金 調整勘定 予約権 株主持分
2011年4月1日現在残高 400,000 $785,330 $855,345 $2,816,362 $(47,176) $1,023 $(670,088) $7,195 $149,342 2012年3月31日終了年度当期純利益 — — — 176,710 — — — — —
剰余金の配当 — — — (242,245) — — — — —
非支配持分との資本取引及びその他 — — — (3,871) — — — — —
自己株式の取得 — — — — (36) — — — —
自己株式の処分 — — 73 0 1,205 — — — —
自己株式の消却 — — — — — — — — —
連結範囲の変動 ̶ ̶ ̶ (438) — — — ̶ ̶
その他有価証券評価差額金 ̶ ̶ ̶ ̶ ̶ 6,355 — — —
為替換算調整勘定 — — — — — — (141,965) — —
新株予約権の発行 — — — — — — — 938 —
少数株主持分 — — — — — — — — 3,482
2012年3月31日現在残高 400,000 $785,330 $855,418 $2,746,518 $(46,007) $7,378 $(812,053) $8,133 $152,824
添付の注記はこの連結財務諸表の一部です。
株式会社資生堂および連結子会社 2011年および2012年3月期
連結株主資本等変動計算書
100株式会社資生堂アニュアルレポート2012
株式会社資生堂および連結子会社 2011年および2012年3月期
連結キャッシュ・フロー計算書
連結財務諸表
百万円 千米ドル（注1）
注記 2011 2012 2012
営業活動によるキャッシュ・フロー 税金等調整前当期純利益 減価償却費
のれん償却額 減損損失
資産除去債務会計基準適用に伴う影響額 買収関連費用
見本品・販促物の見積変更に伴う影響額 災害による損失
貸倒引当金の増加（減少）額 返品調整引当金の増加（減少）額 賞与引当金の増加（減少）額 役員賞与引当金の増加（減少）額 危険費用引当金の増加（減少）額 退職給付引当金の増加（減少）額 前払年金費用の（増加）減少額 受取利息および受取配当金 支払利息
持分法投資損益 投資有価証券売却損益 投資有価証券評価損 固定資産処分損益 売上債権の（増加）減少額 たな卸資産の（増加）減少額 仕入債務の増加（減少）額 その他
小計
利息および配当金の受取額 利息の支払額
法人税等の支払額
営業活動によるキャッシュ・フロー 投資活動によるキャッシュ・フロー
定期預金の預入れによる支出 定期預金の払戻しによる収入 有価証券の取得による支出 有価証券の売却による収入 投資有価証券の取得による支出 投資有価証券の売却による収入 有形固定資産の取得による支出 有形固定資産の売却による収入 無形固定資産の取得による支出 長期前払費用の取得による支出
連結範囲の変更を伴う子会社株式の取得による支出 子会社株式の取得による支出
その他
投資活動によるキャッシュ・フロー 財務活動によるキャッシュ・フロー
短期債務による増加（減少）額 長期債務の増加による収入 長期債務の返済による支出 自己株式の取得による支出 自己株式の処分による収入 配当金の支払額
少数株主への配当金の支払額 財務活動によるキャッシュ・フロー 現金および現金同等物に係る換算差額 現金および現金同等物の増減額 現金および現金同等物の期首残高
連結の範囲の変更に伴う現金および現金同等物の増減額 現金および現金同等物の期末残高
添付の注記はこの連結財務諸表の一部です。
¥ 28,695 29,511 5,204 458 844 1,233 6,752 1,669 (53) (5)
455 56 (79)
1,517 4,180 (1,400) 2,166 (33)
22 4,199 609 3,323 728 (6,135)
1,203 85,119 1,431 (2,060) (16,903) 67,587 (28,066) 27,821 (1,191)
942 (30)
1,352 (17,702)
987 (4,578)
(4,053) (752) (5,724)
690 (30,304)
(99,817) 100,022 (15,700) (14)
221 (19,879)
(4,405) (39,572) (6,936) (9,225) 77,157 20,660 ¥ 88,592
¥ 38,948 30,683 5,519 96
—
—
— (923) (11) (183) 3,705 23 (140)
1,004 3,612 (1,523) 1,824 122 233 76 90 (12,716)
(8,102) 9,627 2,573 74,537 1,472 (1,928) (21,481) 52,600 (16,690) 21,752 (314)
576 (221)
603 (17,719)
1,677 (7,017) (4,500)
—
— 1,185 (20,668) (3,431)
650 (10,968)
(3)
105 (19,891)
(1,944) (35,482) (2,068) (5,618) 88,592
— ¥ 82,974
$ 474,166 373,545 67,190 1,169
—
—
— (11,237) (134) (2,228) 45,106 280 (1,704)
12,223 43,974 (18,541) 22,206 1,485 2,837 925 1,096 (154,809) (98,636) 117,202 31,324 907,439 17,920 (23,472) (261,517) 640,370 (203,190) 264,816 (3,823) 7,012 (2,690) 7,341 (215,717) 20,416 (85,427) (54,784)
—
— 14,427 (251,619) (41,770) 7,913 (133,528) (36) 1,278 (242,160) (23,667) (431,970) (25,177) (68,396) 1,078,549
— $1,010,153 3 3
3
101
株式会社資生堂アニュアルレポート2012
1. 連結財務諸表作成の基準
会計原則および開示方法
（株）資生堂および連結子会社の財務諸表は、日本の金融商品取引法、会社法および一般に公正妥当と認められた会計 原則に準拠して作成されており、会計処理方法や開示要求は国際財務報告基準に基づくものとは異なる部分があります。
日本の関東財務局長に提出した連結財務諸表を日本以外の国の投資家に分かりやすくするために、表示形式の組み替え を行っています。また前期以前の連結財務諸表を当期の表示形式にあわせて一部組替表示を行っています。
米ドル表示は専ら日本以外の国の投資家の理解を促すために記載しています。2012年3月31日の1米ドル＝82.14円で換 算しています。この米ドル表示は、円金額がそのレートで米ドルに交換、実現あるいは決済できることを示すものではありま せん。
2. 重要な会計方針
（1）連結の範囲
2012年3月31日現在、（株）資生堂には97社（2011年3月31日は97社）の子会社（親会社によって意思決定機関が支配さ れている会社）があり、連結財務諸表ではそのうち94社（2011年3月31日は95社）がその対象となります。また、13社（2011 年3月31日は14社）の関連会社（財務および営業方針の決定に対して重要な影響を親会社から受ける会社）があり、2012 年3月31日現在の連結財務諸表では3社（2011年3月31日は3社）に対して持分法を適用しています。
資生堂プロフェッショナル韓国は、新たに設立したため、当期より連結の範囲に含めています。
資生堂ビジネスソリューション（株）は清算したため、当期より連結の範囲から除いています。PT.プラナ・デワタ・ウブドは、
保有株式を売却したため、連結の範囲から除いています。
主要な連結子会社は、「主要関係会社（P78）」を参照してください。
一部の連結子会社の決算日は、12月31日であり、連結財務諸表の作成にあたっては同日現在の財務諸表を使用し、連結 決算日との間に生じた重要な取引については連結上必要な調整を行っています。
非連結子会社3社および持分法を適用していない関連会社10社に対する投資については、原価法を適用しています。
子会社の資産および負債については、連結子会社の支配獲得日における公正価額で全面時価評価法により連結財務諸 表に反映させています。
資生堂グループ内の重要な取引および債権債務残高は、連結上消去されています。また、グループ内での取引から生じ た重要な未実現利益は消去されています。
（2）たな卸資産
主として総平均法による原価法（貸借対照表価額については収益性の低下に基づく簿価切下げの方法）により評価して います。
（3）有形固定資産（リース資産を除く）
建物（附属設備を除く）は定額法、建物以外については（株）資生堂および国内連結子会社は主として定率法、在外連結 子会社は主として定額法を採用しています。また、国内の主要な固定資産については、その資産の耐久度、陳腐化の程度 および特殊性を勘案した独自の耐用年数（法定耐用年数を2〜3割程度短縮）を設定しています。
（4）無形固定資産（リース資産を除く）
主として定額法を採用しています。なお、定額法によって償却を実施している無形固定資産の耐用年数は次の通りです。
ソフトウェア 主として5年 顧客関連無形資産 主として10年
（5）リース資産
（株）資生堂および連結子会社は、所有権移転外ファイナンス・リース取引に係るリース資産の減価償却の方法について は、リース期間を耐用年数とし、残存価額をゼロ（0）とする定額法を採用しています。
（6）長期前払費用
主として定額法を採用しています。
（7）のれん
のれんの償却については、その個別案件ごとに判断し、20年以内の合理的な年数で定額法により償却しています。
株式会社資生堂および連結子会社