会計基準の経済的影響

Business Writing

No.2 会計基準の経済的影響

1

課 題

• 資料は，時価会計凍結をめぐるアメリカでの賛 否の議論を報じた『日本経済新聞』2009年3月13 日付夕刊の記事である。

• この記事を読んで，時価会計凍結の賛否に関す るあなたの見解を述べたうえで，その理由を，本 日の講義テーマ「会計基準の経済的影響と会計 の政治化」の観点から明らかにしなさい。

• 字数は150字程度とする。

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会計基準の経済的影響

Economic Impacts of Accounting Standards

投資情報としての会計情報

投資者の投資行動の変化→株価の変動 株価＝企業価値

資金調達コストの変化→企業における得失の発生 会計基準はたんなる実態の写像ルールではない。

会計基準の 設定・変更

会計数値の

変化 株価の変動 資源配分の 変化

3

会計の政治化

Politicization of Accounting

• 会計基準の経済的影響から生じる1つの結果

• 会計原則や会計理論にもとづかない基準設定

• 基準間の首尾一貫性の喪失

• 基準の信頼性の低下

• しかし，企業(産業)を潰してしまっては，何のための会計規制 か分からない。「角を矯めて牛を殺すの愚」という批判もあり ます。

損失を受ける

企業 基準設定機関

議会・規制機関 を通じたロビー活動

より不利でない 会計基準 政治的圧力による 基準設定の歪曲

4

会計理論 vs. 経済的公益

凍結 反対 凍結 反対

凍結 賛成 凍結 賛成

《事例》税額控除，石油ガス，企業結合

5

投資税額控除の会計

設例

繰延法deferred method vs. 一括控除法flow-through method

1年目 2年目 3年目

税引前利益 ^{100 100 100}

税 金 ^{50 50 50}

繰延法 一括控除法

控除額 20 純利益 70

控除額 20 純利益 70

控除額 20 純利益 70 控除額 60

純利益 110

控除額 0 純利益 50

控除額 0 純利益 50

6

モデル解答（ 1 ）ー凍結賛成論

• 時価会計凍結に賛成である。

• 会計基準は経済的影響を持つ。時価会計は金 融不安を増幅し，企業の経済活動を低下させ る。

• 会計基準はそもそも，健全な市場経済の維持・

発展に寄与するべきものである。非現実的な会 計基準の維持によって，市場経済の基盤である 企業を潰してしまっては本末転倒である。

（137字）

7

モデル解答（ 2 ）ー凍結反対論

• 時価会計凍結に反対である。

• 時価会計は，企業の経営実態を会計情報に 反映させようとするものである。証券化商品 の市場価格が低下しているのは将来キャッシ ュ･フローが不明確で実際にその価値が下が っているからである。

• 時価会計凍結は，そうした実態を隠蔽するも のであり，情報開示の後退を招く。

（138字）

8

時価会計凍結の賛否に関する見解 N=18 名

見解

賛成 4

反対 9

その他 5

18

その他は、どちらでもないという意見または どちらか分らない解答が含まれています。

9

得点分布状況 N=18 名

内容 文章・構成 総合点

A+ 0 0 0

A 2 3 2

A‐ 0 0 1

B+ 3 4 3

B 6 10 9

B‐ 7 1 3

C+ 0 0 0

C 0 0 0

C‐ 0 0 0

D 0 0 0

18 18 18

10

得点分布状況 N=18 名

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採点を振り返って

• 時価会計凍結および時価会計緩和の意味が 理解されていないような解答がありました。

• 時価会計凍結の賛否に関する見解が述べら れていても、説明が必ずしも見解と一貫して いない解答がありました。

• 「ありと考える。」「と思う」などビジネス・ライ ティングに適さない表現が使われていました。

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