778
778
置富滿盈
共享豐盛
年度報告
2017
2017
年度報告
置富產業信託
置富滿盈
共享豐盛
與置富產業信託共享豐盛
置富產
及 有人
資產管理 資
置富產 及
富 富及 2017
有關置富產業信託
置富產 產 資 置富資產管理有限公司 置
富產 管理人 管理人 HSBC Institutional Trust Services
(Singapore) Limited 置富產 人 受託人 2003
7月4 信託契約
置富產 香港 有限公司 香港聯交所 及
新加坡 有限公司 新交所 置富產
產 資 以及 有香港資產 產 資
2017 12月31 置富產 香港 有17 人
318 及2,713
我們的使命
管理人 管理置富產
資產 及 置富產
有人 基金單位持有人
有關管理人
置富產 置富資產管理有限公司 資產管理有限公司 亞騰 資
公司 管理 產
管理公司 產 資 及
產 管理
產 管理公司
2002 21
1,300 管理
90 5,700 管理資
產 400 新加坡
2
財務摘要
3
基金單位表現
4
2017
年企業里程碑
6
主席報告
12
管理層討論及分析
16
物業組合主要數據
18
市場推廣及宣傳
22
我們的品牌
24
置富產業信託的物業組合
40
環境、社會及管治回顧
42
成就及獎項
46
董事會及高級管理層
54
企業管治政策
70
關連人士交易
74
權益披露
76
估值報告
98
受託人報告
99
管理人聲明
100
獨立核數師報告及財務報告
166
其他資料
168
公司資料
36.00
41.68
49.23 46.88
50.78
2013 2014 2015 2016 2017
642.4
780.8
935.2 884.6
970.8
2013 2014 2015 2016 2017
10.26
11.93
12.90 12.76
14.05
2013 2014 2015 2016 2017
29,338
32,720
36,368 35,918
38,812
2013 2014 2015 2016 2017
928.3
1,161.2
1,409.8 1,324.0
1,456.7
2013 2014 2015 2016 2017
1,317.5
1,655.8
1,975.4 1,882.1
2,030.2
2013 2014 2015 2016 2017
按年增長
+3.8%
按年增長
+8.9%
按年增長
+6.7%
2
財務摘要
總收益（百萬港元）
物業收入淨額（百萬港元）
可供分派予基金單位持有人之收益（百萬港元）
每基金單位分派（港仙）
每基金單位資產淨值（港元）
物業估值（百萬港元）
按年增長
+2.8%
按年增長
+3.3%
按年增長
月港 月
1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月 10 9 8 7 6 5 4 3 2 1 0 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0
2017
3
基金單位表現
新加坡
新加坡 香港
香港
新加坡 香港
2017 1 3 8.71 8.91
2017 12 29 9.61 9.66
9.80 2017 7 26 9.82 2017 7 25
8.30 2017 3 8 8.52 2017 3 13 及14
30,050,200 598,870,040
4
2017
年企業里程碑
3
月
1
日
2016 12月31 月 24.45港
1
月
26
日
公 2016
及
5 . 0 %及
5.7%
3
月
13
日
置富產 新
1,200 港
資 有
2018 資
4
月
6
日
2017
5
4
月
27
日
2017 新加坡
香港
有人 有
7
月
28
日
公 2017 6月30 月
及 2.5%及3.7%
8
月
29
日
2017 6月30 月
25.53港
12
月
19
日
以20 港 富
6
主席報告
有人
以
及
2017
2018
管
以
14
2017
7
董事會
2017 12 31 2017
年財政年度 報告年度
連續增長
14
年，彰顯強勁的抗跌力
2017
後
2017 11 1.8% 11 7.5%
以 及 2017 2018
以
14 2017
及 2,030.2
及1,456.7 2.8%
及3.3% 2017
50.78 3.1%
穩健的營運表現
及
以 Malls
及
2017 12 31 98.1%
12.8% 以
8
擇機進行策略性出售，釋放資產價值
2017 12
2012 2
20 5
3 88.5%
2018 2
28 921
2018
新增長點一觸即發
665,244
2017
9
及
2018
以 後
及
審慎積極的資本管理
以
1,200 5
以 2018
以
以及
27.4%
前景更樂觀
及 以 及
致謝
後
以及 及 以 以
置富資產管理有限公司
積極的
租賃管理
資產增值措施
12
管理層討論及分析
物業收入淨額
1,456.7
百萬港元
+3.3
%
實現上市以來
連續十四年的增長
財務回顧
2017 及
2.8%及3.3% 2,030.2
及1,456.7
及
2017
528.3 1.2%
以及
26.0% 2016 26.4%
2017
970.8 3.8%
50.78 3.1% 2016 4 9 . 2 3 及
25.53 及25.25 2017 12 29 9.66 2017
5.3%
末期分派
2017 12 31
25.25 2018 2 28 2018 2 7
財務狀況保持穩健
2017 4
1,200.0 5 2018
2.47% 2016 2.40%
2017 12 31
11,155.1 及
27.4% 2016 29.5% 2017 12 31 32.1% 2016 33.8%
2017
13
分派收益率
5.3
%
每基金單位分派
50.78
港仙
+3.1
%
2017 12 31 10,283.0
及以
以 2017 12
31 70%
2017 12 31 1,216.0 700.0 以 及 516.0
以 及
2017 12 31 以 及
60% 2016 67%
2017 12 31 14.05 2016 12.90 8.9%
物業估值
2017 12 31
17 38,812
2016 12 31 及2017 6 30 6.7%及3.5% 2,391.5
業務回顧
2017 3 以 9
Malls 2017 12 31 98.1% 2016
14
管理 及
續租租金調升率
+12.8%
12.8% 2017 10.7% 78% Malls
1,392 2017 12 31 27.8%及 22.4%
及
70% Malls
以及
於置富嘉湖啟動迄今最大規模的資產增值措
施，進一步推動增長
2017 18.5% 2013
後
1996 後
及
及
150 2018
鞏固財務實力，為把握投資機會奠定基礎
2017 12 19
以2,000
1.8% 以
2017
15
管理 及
出租率
98.1%
2018 2 28 921
及 以及
後
躬行實踐，履行企業社會責任
及 環境、社會及管治
以及
及 及
展望
2017 4.1% 後
3.6% 6.7%
2017 11 1.8%
及
以及 以
60%
物業估值
38,812
百萬港元
物業收入淨額1,456.7
百萬港元
租戶數目
1,392
出租率
98.1%
車位數目
2,713
總收益12,030.2
百萬港元
可出租總面積
3,182,120
平方呎
物業組合十大租戶 行業 佔總租金收入
百分比2
佔可出租總面 積百分比
1 7.3% 10.8%
2 及 5.0% 0.7%
3 及 3.3% 0.4%
4 及 2.3% 0.3%
5 及 2.2% 1.1%
6 2.0% 1.7%
7 及 1.9% 3.5%
8 及 1.4% 1.1%
9 7-Eleven 及 1.3% 0.6%
10 1.1% 2.2%
合計 27.8% 22.4%
1. 及
2. 2017 12 及
2017 12月31
物業組合主要數據
物業組合屆滿情況
1, 21. 2017 12 及
2. 2017 12 31 1.5 2017 以
2.0 2017 12 47.0% 3. 2017 12 31
物業組合物業收入淨額分析
318.3% 置富
19.0% 置富
15.3%
8.9%
6.3% 置富
6.3% 港
6.9%
4.9%
3.3%
2.5% 富
2.3% 1.9% 1.9% 0.4% 0.8% 0.6% 0.4%
2017
17
物業組合租戶行業綜合分析
121.3% 及 產
1.0%
1.9% 及資
5.5% 及
24.7%
4.6% 及
3.7% 及
2.9% 及
22.3% 及
8.0%
1.1% 3.0%
物業組合營運開支明細
33.1% 及
41.5% 管理
5.3%
20.3% 及
6.9% 及
1.7% 及
8.9% 管理
9.7% 2.6% 25.0% 1.2% 0.4% 36.7% 36.7%
2022及以後 2020 2021
18
Malls
及 2017
以 及
Malls 及
置富與您分享生活
每一刻
置富Malls 人 有
人 以
22
更盡情的購物環境
置富Malls
及
及
置富Malls 及
有
我們的品牌
置富
MALLS
的標誌
置富Malls 置富產
理 新
及
23
24
物業組合概要
2017 12 31 17 318 及
2,713
置富產業信託的物業組合
於2017年12月31日 位置
可出租 總面積
（平方呎） 出租率 車位數目
估值 （百萬港元）
2017年財政年 度物業收入淨額 （百萬港元）
1 414,469 98.4% 653 7,939 266.8
2 665,244 95.8% 622 7,462 278.2
3 310,084 99.0% 290 5,489 222.6
4 180,822 100% 74 3,590 129.7
5 332,168 98.4% 179 2,557 91.6
6 163,203 96.4% 150 2,450 91.2
7 276,862 99.6% 329 2,370 101.1
8 80,842 100% 73 1,651 71.3
9 63,018 100% 117 1,080 48.0
10 1
180,238 98.1% 1,061 37.0
11 170,616 97.8% 97 892 33.6
12 123,544 97.5% 67 723 27.3
13 78,836 100% 27 656 27.5
14 43,000 98.9% 299 11.5
15 74,734 100% 35 283 5.8
16 9,836 100% 190 8.4
17 14,604 100% 120 5.1
合計╱總平均值 3,182,120 98.1% 2,713 38,812 1,456.7
2017
25
3
馬鞍山廣場
4
都會
馬尺
6
麗港城商場
7
麗城薈
8華都大道
9映灣薈
10
和富薈
11銀禧薈
12荃薈
13
青怡薈
14城中薈
15凱帆薈
16
麗都大道
17海韻大道
2
置富嘉湖
5
置富都會
以
10,642
1980
及
及
及
於
1981
–
1989
年間落成
第一城
港鐵站
可出租總面積為
414,469
平方呎
商場特色
98.4% 2016 98.4%
2,559
7,939
1
371.3 2016 364.0
266.8
主要統計數字
（於
2017
年
12
月
31
日）
1
置富
第一園
商場特色
653
個車位
253
個租戶
街市面積
27,532
平方呎
及 17.8%1.2%及 2.4%
及 4.0%
31.5%
及 4.3%
及 3.2%
及 1.0%
及 22.8%
6.0%
4.1%
1.7%
租戶行業綜合分析
21.
及
2. 2017 12
及
租約屆滿概況
22021及以後
2020 2019
2018
15.0% 51.6%
33.4%
0%
288,000 及
1,102
及
15
超過
40
個
上落貨區車位
622
個車位
180
個租戶
元朗區
最大型
超級市場
連接
兩座
酒店大樓
2
95.8% 2016 98.4%
5,849
7,462
1
375.8 2016 367.5
278.2
主要統計數字
（於
2017
年
12
月
31
日）
商場特色
個租戶
於
1999
年落成
天水圍
港鐵站
4
家影院
可出租總面積為
665,244
平方呎
毗鄰
濕地公園
1.
及
2. 2017 12
及
及 21.0%
0.2%
及 2.5%
及 7.5%
22.0%
及 3.5%
及 5.2%
及 4.0%
及 21.2%
8.6%
4.3%
租戶行業綜合分析
2租約屆滿概況
22022及以後
2020 2021 2019 2018 34.6% 0% 19.6% 43.3% 2.5%
商場特色
20.6
及
1,102
4,760
以及 5.5
以
3
99.0% 2016 99.2%
934
5,489
1
294.4 2016 281.2
222.6
主要統計數字
（於
2017
年
12
月
31
日）
可出租總面積為
310,084
平方呎
138
個租戶
馬鞍山
港鐵站
290
個車位
香港
唯一室內
旋轉木馬
商場特色
及 35.4%
及 2.0%
及 6.9%
18.3%
及 5.3%
及 2.6%
及 4.4%
及 14.4%
6.8%
3.9%
租戶行業綜合分析
2租約屆滿概況
21.
及
2. 2017 12
及
2022及以後
2020 2021 2019
2018
34.7%
1.5% 32.9%
30.9%
0%
於
1994
年落成
連接
馬鞍山
公園
可出租總面積為
平方呎
商場特色
102
個租戶
調景嶺
港鐵站
74
個車位
及
及
及
以及 及
4
100% 2016 100%
1,452
3,590
1
173.5 2016 169.2
129.7
主要統計數字
（於
2017
年
12
月
31
日）
可出租總面積為
平方呎
商場特色
個車位
於
2006
年落成
連接
香港知專
設計學院
可出租總面積為
180,822
平方呎
及 26.9%
及 0.9%
及 6.6%
20.8%
及 6.2%
及 1.6%
及 1.7%
及 23.6%
10.3%
1.4%
租戶行業綜合分析
2租約屆滿概況
21.
及
2. 2017 12
及
13.0% 62.8%
24.2%
2021及以後
2020 2019
2018
0%
商場特色
及
1 . 4
及
及
於
2001
年落成
紅磡
港鐵站
127
個租戶
服務式住宅╱
辦公╱
酒店綜合大樓
的一部分
5
98.4% 2016 95.5%
1,464
2,557
1
148.7 2016 147.6
91.6
主要統計數字
（於
2017
年
12
月
31
日）
商場特色
可出租總面積為
332,168
平方呎
179
個車位
毗鄰
香港
體育館
700
個座位的
美食廣場
及 32.6%
2.0%
及 0.1%
及 2.6%
38.8%
及 5.8%
及 0.6%
及 1.2%
及 11.5%
2.4%
2.4%
租戶行業綜合分析
21.
及
2. 2017 12
及
租約屆滿概況
225.2% 16.5%
58.3%
2021及以後
2020 2019
2018
0%
商場特色
36
物業 出租率
購入價 （百萬港元）
市場估值 （百萬港元）
總收益1
（百萬港元）
物業收入 淨額 （百萬港元）
96.4%
2016 97.0% 1,919 2,450
127.3
2016 129.4 91.2
99.6%
2016 100% 1,250 2,370
141.2
2016 135.0 101.1
100%
2016 100% 400 1,651
90.3
2016 87.9 71.3
100%
2016 98.3% 428 1,080
63.7
2016 61.2 48.0
98.1%
2016 84.6% 650 1,061
59.9
2016 47.3 37.0
97.8%
2016 96.9% 218 892
52.0
2016 51.9 33.6
主要統計數字
6 7 8 9 10 11
麗港城商場
麗城薈
華都大道
映灣薈
和富薈
2銀禧薈
1. 及
2. 2018 2 28 Farsight Investment Limited 2017 11 30 及2017 12 31 1,061 及
2017
37
物業 出租率
購入價 （百萬港元）
市場估值 （百萬港元）
總收益1
（百萬港元）
物業收入 淨額 （百萬港元）
97.5%
2016 96.1% 258 723
46.9
2016 47.6 27.3
100%
2016 99% 230 656
39.4
2016 37.8 27.5
98.9%
2016 100% 135 299
17.3
2016 17.0 11.5
100%
2016 66.4% 159 283
11.2
2016 14.2 5.8
100%
2016 100% 75 190
10.1
2016 9.8 8.4
100%
2016 100% 40 120
7.2
2016 6.8 5.1
12 13 14 15 16 17
荃薈
青怡薈
城中薈
凱帆薈
麗都大道
40
環境、社會及管治回顧
及
2
3
4
2017
41
1.
2,3,4. 及 及
環境
及
及 以
Malls
與主要持份者維持良好關係
•
僱員
及
以 及
•
租戶
及
•
社區
及
42
成就及獎項
置富產 及管理人 管 及
份 有
理 管理 置富Malls
2017
ACHIEVEMENTS AND AWARDS及
2017
43
企業管治
2017
年亞太區最佳房產信託大獎
– The Pinnacle Group International –
•
2017
年「亞洲最佳企業選舉」
– FinanceAsia –
• • • • •
傑出上市企業大獎
2017
－傑出企業管治大獎
《
The Edge Singapore Billion Dollar
Club Corporate Awards
》
「最佳表現股份」大獎
– The Edge Singapore –
2017
年上市公司年度大獎
企業傳訊
2017
年「國際年報大獎」
•• 及
• 及
2016
年
Vision Awards
– League of American Communications Professional LLC –
•
• 100 • 80 • 40 •
香港投資者關係協會第三屆投資者關係大獎
•• •
企業社會責任
低碳關懷
ESG
標簽
2016/17 U Green Awards
－傑出綠色貢獻
大獎
U
5
年
Plus
「商界展關懷」標誌
46
董事會及高級管理層
徐勝來
趙宇
楊逸芝
鄭愛萍
林惠璋
馬勵志
楊美安
高寶華
趙國雄
2017
47
48
及 管理
董事會
徐勝來
主席兼獨立非執行董事
69 2017 1 1
及
以 及
1981
及
Indeco Engineers Pte. Ltd. IEPL 後
IEPL 後
IEPL
以及 及
及
1992 6 1997 12 Suntec City Development Pte. Ltd.
及
Thomson 800 Costa Del Sol Cairnhill Crest
及 及
及
及 及
趙國雄
非執行董事
67 2003 以
及 2017 1 1
ARA Asia Dragon Fund ARA Fund Management (Asia Dragon) Limited
2017 4 19
及
及
及
2017
49
及 管理
林惠璋
非執行董事
61 2003 以
2017 4 19
以
ARA-CWT 以
及
APM Property Management Pte. Ltd.
Management Corporation Strata Title Plan No. 2197
及
及
30
PERE 2016 2012 2012
及2012
2011 2012 2017 (PBM) 以
及 3 0
1997
長江實業 (
及 及
1994 1997
以及 1979 1994
及
50
及 管理
1986 ( 香港特區 ) 1990 及
及
及
及
及 及
以及 及
楊逸芝
非執行董事
57 2003
長江基建 及
及 長江生命科技
1994
及 及
及 及
及 及 以及 及
2017
51
及 管理
趙宇
行政總裁兼執行董事
37 2015 2
及2010 2008
及 及
2010 2015 2 1
以 及 2009 2010
及
及 及
馬勵志
非執行董事
49 2015 6 及
2008 4 2015 5 1996
及
和記電訊香港控股
及
A c c i p i t e r H o l d i n g s D e s i g n a t e d A c t i v i t y C o m p a n y A c c i p i t e r Investments Holdings Designated Activity Company
及Vermillion Aviation Holdings Limited
及
及 以 及 及
2 7 及
President’s Circle 以及
52
及 管理
2012 ISCA
2016 及
楊美安
獨立非執行董事
71 2017 2 1
及
2009 2011 Joonghak PFV
及 以
及 1995 2005 Property Enterprises Development Pte. Ltd. 及
1983 2015 Hunwin Enterprises (S) Pte. Ltd.
及
及 及
鄭愛萍
獨立非執行董事
60 2017 1 1
及 G I G
C o n s u l t i n g P t e. L t d. 及 及 A r i c
Partners LLP
及
2015
3 6
及
及 及
ISCA
及
及
及
2017
53
及 管理
高級管理層
趙宇
行政總裁
及
及
孔元真
投資及投資者關係部總監
2006 及
及 及
及
及
15 及
及
高寶華女士
獨立非執行董事
61 2017 8 1
30 2012 2015 Alpha International
Alpha Alpha 及AAP Publishing Pte. Ltd. Alpha International
Future Positive Pte. Ltd.及Minds@Work V e n t u r e s 及
1 9 8 6 2 0 0 0 AIA Co.Ltd. 15
及
Singapore Bus Service Co. Ltd. Singapore C o m p u t e r S y s t e m s C o. L t d.及M a l v e r n & C o. Chartered Accountants (UK)
及
Institute for the Management of Information Systems Institute of Data Processing Management
54
企業管治政策
管理
REIT
及
管
及
置富產
份
及
及 以 以
以 及
合規手冊
及 及
以 及 以及
及
及
及 及
及 適用法規
香港上市規則 企業管治守
則 及 2012
新加坡守則
及
及 及
以
及 及
及 及
及 以 及
認可架構
以
(i) 2 8 9 及
證券及期貨法 286 及
284 及 321
2017
55
管
(ii) 及 證監會
571 及 證券及期貨條例
104 房地產投
資信託基金守則
及 V
9 及
125 及 5.4
及
及
及 及 10
及
及
及
受託人及管理人的職責
及 以
及
尊重
誠信
高透明度
56
管
管理人的董事會
及 以及
以及 董事
及
以 及
及 及
以及
及
核數師
以
以
及 及
及
以
• 主席
•
及 及
•
及
及 本集團 及
及 以及 以
及
及 以 及
及 及
及
及
及 及
2017
57
管
及 及 及
以 後
以
獨立性標準 及
及
2017 12 31
及 及
及
以
及 及 發牌及業務
操守 以 及
及
(a) 及 及
及(b) 及
及
及
5%
及
及 及
及
9
及
後 以
及 及
及
及 以
及
及 以及
58
管
及 以及
及
及
以
及 及
及
及
及
2017
及 以
及 以及
(a) (b)
及(c) 及
及
及 及
及
及
以
以 以
及 及
2017
59
管
以 及
及 及 及 以 2017 後
– 2017 10 2
董事會成員 出席次數
4/4
4/4 4/4 3/4 4/4
4/4
4/4
2017 2 1 3/3
2017 8 1 1/1
2017 2 1 1/1
及
後 (a)
(b)
及
週年大會
審核委員會
及
以 及
及 及
及 以
60
管
及
及
及
及
(i) 及 及
及
(ii) 及
(iii) 及 及
及
(iv) 及
及 •
及
(v) 基金
單位買賣守則 及
以及
及
審核委員會成員 出席次數
3/3 3/3
2017 2 1 2/2
2017
61
管
以
及 及
9.13(b)
公關開支
4.3
及
及 以
及 以
以
披露委員會
及
及
披露委員會成員 出席次數
62
管
專責委員會
及
以及 及
及
以 及
專責委員會成員 出席次數
1/1 1/1 1/1
薪酬事宜
及
及 及
及
及
非執行董事姓名 薪金 花紅 董事袍金(1) 其他 總計
(%) (%) (%) (%) (%)
250,000新加坡元以下
(2) – – – – –
(3) – – – – –
(2) – – – – –
(2) – – – – –
– – 100 – 100
– – 100 – 100
(4) – – 100 – 100
(4) – – 100 – 100
(1) 60,000 以
(2) 及
2017
(3) 2017
2017
63
管
及 及
及
以 以
及
及
及 及
及
及
以 及
及 參
加者
計劃
及 及
及
及 以
250,000
及 及
及 以及
及 及
以
2017 50,000
內部監控
及
及 以及
及 及
及 以及
及 及
及 以及 及
及 及
64
管
及
以及
風險評估及業務風險管理
以及 及
以 及
及
及
以
及 及
及
及
以 及
及 及
及
及 以 及
及
及 及
以
及 及
及
及 以 以
及 及
2017
65
管
及 及
及
及
及 及
及 及 及
利益衝突
以 以
(a)
(b)
及 以
(c)
(d)
及 以
及
後
66
管
董事、管理人或重大基金單位持有人於基
金單位之權益及交易
10
及
管理人士
及 XIII及XIV 及
及
14
以及
及
(a) 60
以
(b) 及 30
以
(c) 及
(d)
後
主
要行政人員 及 及
2017
67
管
5% 以 及 及
及 及
後 及
置富產業信託的香港和新加坡辦事處之間
的溝通
及
以
與基金單位持有人的溝通
及
及
及 及 後
www.fortunereit.com
及
以及
基金單位持有人大會
及
50
10%
及 以
以
68
管
及
董事姓名 出席次數
1/1
1/1 1/1 0/1 0/1
1/1
1/1
2017 2 1 1/1
2017 8 1 2017 2 1
報告
12 31 6 30
及
及 後
及 以及
後 及
及 及
及 及
及 及
須由基金單位持有人以特別決議案決定的
事項
以
(a) 後
(b)
(c)
(d) (e)
(f)
(g) (h)
2017
69
管
以 以 以
董事對財務報表的責任
2017 12 31
遵守合規手冊
審閱年報
2017 12 31
及
發行新基金單位
2017 12 31
1,911,276,107 2016 12 31
12,325,535 以
2017 1 3 3,177,375 8.6550
2016 10 1 2016 12 31 27.5
2017 4 5 3,080,892 8.7320
2017 1 1 2017 3 31 26.9
2017 7 4 2,964,742 9.4605
2017 4 1 2017 6 30 28.0
2017 10 4 3,102,526 9.1397
2017 7 1 2017 9 30 28.4
回購、出售或贖回基金單位
11,651,000
公眾持有量
及
70
關連人士交易
以 8.1
關連人士交易－收入
關連人士名稱 與置富產業信託的關係 關連人士交易性質
截至2017年
12月31日 止年度的收入
於2017年
12月31日 已收的租金按金
千港元 千港元
844 240
1
及 36,009 2,472
BIGBOXX.com Limited
1
2,417 –
1 43,099 –
1 2,311 599
1
24 36
1
及 1,165 –
1
2,957 –
1
9,382 1,531
1
及 152,415 3,013
1 17 5
Towerich Limited 1 68 18
250,708 7,914
71
2017
人
關連人士交易－開支
及
關連人士名稱 與置富產業信託的關係 關連人士交易性質
截至2017年
12月31日 止年度的開支 千港元
1 及 1,017
1 8,856
Goodwell-Fortune Property Services Limited
1 及 81,858
1 及 163
1 及 861
1 及 836
93,591
72
人
關連人士交易－其他
關連人士名稱 與置富產業信託的關係 關連人士交易性質
截至2017年
12月31日 止年度的開支 千港元
157,731 HSBC Institutional Trust Services
(Singapore) Limited
13,000
640
1 後 19
171,390
1. Focus Eagle
與受託人關連人士進行的關連人士交易
租賃╱許用合約交易
及
及 1 受託人關連人士
關連人士名稱 與置富產業信託的關係 關連人士交易性質
截至2017年
12月31日 止年度的收入
於2017年
12月31日 已收的租金按金
千港元 千港元
及 19,334 5,138
滙豐
及 9,856 2,132
29,190 7,270
1. 及 及 及
73
2017
人
提供一般銀行及金融服務
及 及 以及
及
獨立非執行董事的確認
(a) 及
(b)
以
及
(c) 及
置富產業信託核數師報告
•
3000
以
及 740
70 73
及 以及 及 及
及
管理人及受託人就與滙豐集團的企業融資
交易的確認
及
74
權益披露
基金單位本金
2017 12 31 1,911,276,107
重大及其他基金單位持有人的持有量
2017 12 31 以
直接權益 被視為擁有權益
名稱
所持有基金單位 數目好倉
基金單位持有量 所佔百分比
所持有基金單位 數目好倉
基金單位持有量 所佔百分比
Focus Eagle1 413,074,684 21.61% – –
– – 525,630,684 27.50%
Schroders Plc2 – – 227,613,698 11.91%
以 2017 12 31
5% 以
直接權益 被視為擁有權益
名稱
所持有基金單位 數目好倉
基金單位持有量 所佔百分比
所持有基金單位 數目好倉
基金單位持有量 所佔百分比
Ballston Profits Limited1 112,556,000 5.89% – –
1. Focus Eagle及Ballston Profits Limited
525,630,684 (i)413,074,684 Focus Eagle 及(ii)112,556,000 Ballston Profits Limited
2. Schroders Plc 227,613,698
(a) 71,493,400 Schroder Investment Management Limited
(b) 71,582,000 Schroder Investment Management (Singapore) Limited (c) 83,345,000
(d) 80,000 Schroders (C.I.) Limited 及
75
2017
管理人的權益
2017 12 31 3,488,811 0.18%
董事及高級行政人員的權益
2017 12 31 及
直接權益 被視為擁有權益
名稱
所持有基金單位 數目好倉
基金單位持有量 所佔百分比
所持有基金單位 數目好倉
所持有基金單位 數目好倉
董事
1 1,000,000 0.05% 2,100,000 0.11%
1. Citibank Nominees Singapore Pte.Ltd. JL Philanthropy Ltd 2,100,000 JL Charitable Settlement JL Charitable Settlement JL Philanthropy Ltd
其他關連人士的持有量
2017 12 31 5,159,000
0.27%
2017 12 31
及
2017 12 31 及2016 12 31 後 8.2(a)
(a) Schroders Plc 2017 12 31 227,613,698 及 2016 12 31 190,386,831
(b) 2017 12 31 3,488,811 及 2016 12 31 2,814,276
(c) 2 0 1 7 1 2 3 1 5 , 1 5 9 , 0 0 0 及 2 0 1 6 1 2 3 1 26,402,188 及
76
估值報告
GV/TL/CF/CT/ck/03-0446/10142(97)
HSBC Institutional Trust Services (Singapore) Limited
以 受託人
21 Collyer Quay #03-01, HSBC Building Singapore 049320
以 管理人
99
55 5508–5510
2018 1 15
有關「置富產業信託」
17
個零售物業的估值
指示
及 以 2017 12 31
估值日
該等物業
1 置富第一城
1 2 • 8 • 以及
2 置富嘉湖
以及 及
及 及 及 嘉湖銀座商場 樂湖居物業 賞湖居物業 翠湖居物
業 美湖居物業 景湖居物業 及 麗湖居物業
3 馬鞍山廣場
608
4 都會馬尺
8
5 置富都會
6–10
6 麗港城商場
88
7 麗城薈
530–590 620
77
2017
8 華都大道
1 3 及
9 映灣薈
1
10 和富薈
21–53 及 及
及 及
11 銀禧薈
2–18
12 荃薈
16
13 青怡薈
7–19
14 城中薈
93 99
15 凱帆薈
11
16 麗都大道
41–63
17 海韻大道
38
該等物業
估值基準
後
及 及
及 後
及 6.8 及
78
估值方法
及
及 以
收益資本化法
及 後
以
以 後
及
及
後 以及
及
直接比較法
及 及 後
估值假設及條件
及
業權文件及產權負擔
以
及
資料來源
及 及
及
及
視察及測量
以 及
79
2017
租約及租金資料
及
及
及 以
及 以及 2017 1
2017 12 及
結構狀況
污染
以
遵守相關條例及規章
及 及
及
估值師之權益
及
以 及 及
及
估值概要
物業
約可出租總面積
（平方呎） 車位數目
於2017年12月31日 現況下的市值
1 414,469 653 7,939,000,000
2 665,244 622 7,462,000,000
3 310,084 290 5,489,000,000
4 180,822 74 3,590,000,000
5 332,168 179 2,557,000,000
6 163,203 150 2,450,000,000
80
物業
約可出租總面積
（平方呎） 車位數目
於2017年12月31日 現況下的市值
8 80,842 73 1,651,000,000
9 63,018 117 1,080,000,000
10 180,238 1,061,000,000
11 170,616 97 892,000,000
12 123,544 67 723,000,000
13 78,836 27 656,000,000
14 43,000 299,000,000
15 74,734 35 283,000,000
16 9,836 190,000,000
17 14,604 120,000,000
3,182,120 2,713* 38,812,000,000
* 15
限制條件
及
及 2017 12 31
後
及
以 以
及 以
及
萊坊測計師行有限公司
及 及
林浩文 Cyrus Fong
FRICS FHKIS RPS(GP) RICS MRICS MHKIS RPS(GP) RICS
及 及
81
2017
置富第一城
1 2 • 8 • 以及
概況 1981 1989 及
4 及 •
A
1 及 及
B
34 36 及 及
12 及
38,505.11 414,469
653
土地年期 1 及 及 1
1 ST11064 1898 7 1 99 後 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
25,232,000 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金及中庭收入
221,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
1,039,000
於2017年12月31日現況下的市值 7,939,000,000
82
置富嘉湖
12 及18 1 及2 1 及
2 604 及 嘉湖銀座商場
1 A 及 A
及 樂湖居物業
3 5 K1 K5 2
及 賞湖居物業
8 及 翠湖居物業
9 A及 B 1 2 3 4 5 6 7及
8 及 美湖居物業
2 5 2
及 景湖居物業
3 及 麗湖居物業
以 置富嘉湖
概況
及
及5
及
嘉湖銀座商場
及 2 3 及 5 及 1 2 604
及 及
及
樂湖居物業
A
83
2017
賞湖居物業
5 及2
及
翠湖居物業
及
美湖居物業
A及 B 及
8 及
景湖居物業
及 5 及2
及
樂湖居物業
及
61,802.68 665,244
土地年期 1 及 2
3 4 5
6 及 7
1 2 3 4 5 6及7 YL3466 1997 6 27 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
23,725,000 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金及中庭收入
524,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
1,460,000
於2017年12月31日現況下的市值 7,462,000,000
84
馬鞍山廣場
608
概況 1994 及
5 及 1 2
及3
28,807.51 310,084
290
土地年期 382
382 12378 1991 12 6 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
20,599,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金及中庭收入
158,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
724,000
於2017年12月31日現況下的市值 5,489,000,000
85
2017
都會
馬尺
8
概況 2006 2007 及
5 1 2
3 及 5 及
16,798.77 180,822
2 74
土地年期 73
73 SK9700 2003
2 11 2053 2 10 3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
11,965,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金收入
27,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
269,000
於2017年12月31日現況下的市值 3,590,000,000
86
置富都會
6-10
概況 2001
L7 L8及L9
30,859.16 332,168
L5 及L6 179
土地年期 11077
11077 12444 1997 2 14 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
8,207,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金及中庭收入
117,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
548,000
於2017年12月31日現況下的市值 2,557,000,000
87
2017
麗港城商場
88
概況 1991
5
15,161.93 163,203
1 及 2 150
土地年期 6055
6055 UB12004 1997 6 27 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
7,525,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金及中庭收入
351,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
945,000
於2017年12月31日現況下的市值 2,450,000,000
88
麗城薈
530-590 620 625
及
概況 1987 1991 及
及
麗城花園第一期
1 7 1-4 及
麗城花園第二期
1 10 及12 及 1
及2
麗城花園第三期
2 及 及
25,721.11 276,862
329 2
1 及
土地年期 308 及 316
308 及 316 TW6583 及
TW6639 1997 6 27 2047 6 30 3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
9,279,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金及中庭收入
71,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
626,000
於2017年12月31日現況下的市值 2,370,000,000
89
2017
華都大道
1 3 及
概況 1982 及
4 3
7,510.41 80,842
1及 2 73
土地年期 194
194 2344 1997 6 27 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
6,393,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金收入
20,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
175,000
於2017年12月31日現況下的市值 1,651,000,000
90
映灣薈
1
概況 2002 2008 及
3
及
5,854.52 63,018
1 117
土地年期 5
5 IS8102 1997 6 26 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
4,940,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金收入
64,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
224,000
於2017年12月31日現況下的市值 1,080,000,000
91
2017
和富薈
21-53 及 及
及 及
概況 1982 1984
4
及
16,744.52 180,238
土地年期 8465
8465 1921 9 5
75 75 11,430,828
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
3,797,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金及中庭收入
98,000
於2017年12月31日現況下的市值 1,061,000,000
92
銀禧薈
2–18
概況 1986 及
7 以及 1
15,850.61 170,616
97
土地年期 87
87 ST11326 1997 6 27 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
2,943,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金及中庭收入
15,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
390,000
於2017年12月31日現況下的市值 892,000,000
93
2017
荃薈
16
概況 1981 及
4 及1
2 3 A101
11,477.52 123,544
67
土地年期 247
247 TW5591 1997 6 27 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
2,761,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均營業額租金收入
20,000
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
205,000
於2017年12月31日現況下的市值 723,000,000
94
青怡薈
7–19
概況 1986 及
及1
7,324.04 78,836
27
土地年期 101
101 TW6229 1997 6 27 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入 2,669,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
45,000
於2017年12月31日現況下的市值 656,000,000
95
2017
城中薈
93 99
概況 1992 及
32 38 及
及 32 38
3,994.80 43,000
土地年期 6100
6100 12071 1989 10 31 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
1,173,000 及 及
於2017年12月31日現況下的市值 299,000,000
96
凱帆薈
11
概況 2003 及
5 及6
6,942.96 74,734
1 35
土地年期 11107
11107 12554 1999 12 13 2049 12 12
3%
於2017年12月31日的月租收入及許
用收入
1,075,000 及 及
於2017年1月至2017年12月的每月
平均停車場收入
89,000
於2017年12月31日現況下的市值 283,000,000
97
2017
麗都大道
41–63
概況 1989 及
913.79 9,836
土地年期 4
4 2309 1997 6 27 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入 824,000 及 及
於2017年12月31日現況下的市值 190,000,000
估計淨物業收益率 5.2%
海韻大道
38
概況 1992 及
及 1
1,356.74 14,604
土地年期 390 261
390 261 TW6771 1990 9 1 2047 6 30
3%
於2017年12月31日的月租收入 495,000 及 及
於2017年12月31日現況下的市值 120,000,000
98
受託人報告
HSBC Institutional Trust Services (Singapore) Limited 受託人 以 置富產
業信託 基金單位持有人 及 及
2003 7 4 2005 6 29
及 2006 4 20 2009 10 12 2010 2 26
2010 3 26 2010 7 23 2012 1 12
及2015 5 8 及 及 以及
信託契約
289 及 及
及 及
及 2017 12 31
HSBC Institutional Trust Services (Singapore) Limited
99
管理人聲明
2017
管理人 106 165 及 貴集
團 及 2017 12 31 及
以及 及 及
及 以及
及 以 及 2017 12 31 以及
2018 1 23 及 106 165 及
置富資產管理有限公司
趙宇
100
獨立核數師報告
致置富產業信託列位基金單位持有人
財務報表審核報告
意見
及 貴集團 106 165 及
2017 12 31 及 及
及 及 及
以及
及 2017 12
31 以及 及
意見基準
101
2017
關鍵審核事宜
及
審核 貴集團綜合財務報表之關鍵審核事宜 本核數師的審核如何處理關鍵審核事宜
投資物業估值
2017 12 31 98%
14
2017 12 31
38,812 18 1,061
2,392 14(i)
管理人 估值師
4(a)及14 以
及 以
及
以 後
及
• 及
•
及 及
• 及
及 及
•
及
102
其他資料
及
管理人及負責財務報表管治人士之責任
及 以
及 以及
2003 7 4 信託契約
集體投資計劃守則 及 及
103
2017
核數師就審核財務報表須承擔的責任
以
及
C
• 及 及 以
以及 及 及
• 以
• 以及 及
•
• 及 以及 及
及
104
及
及 以及
後
有關信託契約相關條文、集體投資計劃守則的有關規定及房地產投資信託基金守則附錄
C
的相關
披露條文項下事宜的報告
及
C
及
德勤 • 關黃陳方會計師行 德勤會計師事務所
及
105
ANNUAL REPORT 2017
NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS
For the year ended 31 December 2017
財務
報告
目錄
106 及
107
108
109
111
106
2017 12 31
損益及其他全面收入表
本集團 置富產業信託
2017年 2016 2017年 2016
千港元 千港元
6 2,030,152 1,975,376 974,853 939,626 7 (528,330) (521,931)
物業收入淨額（扣除管理人表現費用前） 1,501,822 1,453,445
(45,076) (43,664)
物業收入淨額 1,456,746 1,409,781
(112,654) (108,796) (112,654) (108,795)
397 47 397 47
706 2,023 – – 8 (17,109) (18,665) (21,961) (41,755)
2,391,549 377,039 – –
(31,210) 91,751 – – 9 (268,088) (283,616) – –
除稅前及與基金單位持有人交易前之溢利 10 3,420,337 1,469,564 840,635 789,123
11 (219,347) (211,651) – –
年度溢利（未計與基金單位持有人之交易） 3,200,990 1,257,913 840,635 789,123
(970,760) (935,191) (970,760) (935,191)
年度溢利╱（虧損）（計入與基金單位
持有人之交易） 2,230,230 322,722 (130,125) (146,068)
隨後可能重新分類至損益表之其他全面 收入
– 7,041 – –
年度全面收入╱（開支）總額 2,230,230 329,763 (130,125) (146,068)
可供分派予基金單位持有人之收益 970,760 935,191
107
2017 12 31 2017
分派表
本集團
2017年 2016
千港元
年度溢利（未計與基金單位持有人的交易） 3,200,990 1,257,913
調整：
112,654 108,796 (2,391,549) (377,039) 31,210 (91,751) 4,852 23,090 (397) (47) 13,000 14,229
可供分派收入 (i) 970,760 935,191
向基金單位持有人分派
6 30 25.53
2016 24.78 (ii) 487,324 470,008 12 31 25.25
2016 24.45 (iii) 483,436 465,183
可供分派收入 970,760 935,191
每基金單位分派（港仙） 50.78 49.23
(i) 及 證監會
房地產投資信託基金守則 2010 3 26
(a) 後 100% 以 及
管理人 免稅收入淨額 及(b) 90% 後
以 後 除稅後純利
2017 12 31 及 後 970.8 2016 935.2 及901.4 2016 870.4 970.8 2016 935.2 2017 12 31
(ii) 2017 6 30 25.53 2016 6 30 24.78
487.3 2016 6 30 470.0 以1,908,173,581 2016 6 30 1,896,137,133 2017 6 30 1,905,208,839 2016 6 30 1,893,151,293
後 2017 2,964,742 2016 2,985,840 487.3 2016 6 30 470.0 2017 8 29 2016 6 30
2016 8 29
(iii) 2017 12 31 25.25 2016 12 31 24.45
483.4 2016 12 31 465.2 以1,914,348,385 2016 12 31 1,902,127,947 2017 12 31 1,911,276,107 2016 12 31 1,898,950,572
