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2014年10月 投資家の皆様へ キャピタル アセットマネジメント株式会社 「ヒューミント・エジプト株式オープン」 の信託の終了(予定)のお知らせ 拝啓 時下益々ご清祥のこととお慶び申し上げます。 また、平素は格別のお引き立てを賜り、厚く御礼申し上げます。 さて、弊社では、追加型証券投資信託「ヒューミント・エジプト株式オープ ン」(以下、「ファンド」という場合があります。)につきまして、下記のと おり信託を終了(繰上償還)させていただく予定でございますのでお知らせい たします。 この信託の終了につきましては、投資信託及び投資法人に関する法律および 投資信託約款の規定に従い、書面による決議をもって実施する予定です。つき ましては、本書面および添付「書面決議参考書類」をご覧のうえ、同封の「議 決権行使書面」にこの信託の終了に関する賛否および必要事項をご記入いただ き、弊社までご送付くださいますようお願い申し上げます。 敬具 <記> 1.信託終了の理由 資金の移動が正常に行われていないことから、投資資金の回収が恒常的に遅 れる事態が発生しており基本方針通りに運用を継続することが不可能であるこ とから、ファンドの約款第 39 条(注 1)を適用することが投資家に資すると委 託者として判断したものです。 (注 1) 【信託契約の解約】 第39条 委託者は、信託期間中において、この信託契約を解約することが受 益者のために有利であると認めるとき、信託契約の一部を解約するこ とにより受益権の口数が5億口を下回ることとなったとき、またはやむ を得ない事情が発生したときは、受託者と合意のうえ、この信託契約 を解約し、信託を終了させることができます。この場合において、委

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託者は、あらかじめ解約しようとする旨を監督官庁に届け出ます。 2.信託終了に係る書面による決議の日程と手続き (1)信託終了に係る書面による決議の日程 ①受益者および受益権の口数の確定日 :2014年10月31日 ②書面による議決権の行使の期間 : 2014年11月4日から2014年11月19日まで ③書面による決議の日 :2014年11月20日 ④投資信託契約解約届出書提出日 :2014年11月20日 ⑤買取請求期間 :2014年11月21日から2014年12月10日まで ⑥信託終了日 :2014年12月19日 (2)信託終了に係る書面による決議の手続き 2014年10月31日現在の受益者の方は、受益権の口数に応じて、議決権を 有し、これを行使することができます。 この信託終了に係る書面による決議は、議決権を行使することができる受 益者の半数以上であって、当該受益者の議決権の3分の2以上の賛成をもっ て可決されます。可決の場合、2014年11月20日付けで金融庁に投資信託契約 解約の届出を行い、2014年12月19日に信託を終了します。 なお、上記の受益者数および議決権数による賛成が得られずこの信託終了 の決議が否決された場合は、ファンドの信託の終了は行いません。この場合、 信託の終了を行なわない旨を速やかに受益者の皆様にお知らせいたします。 3.書面による決議の方法について 同封の「議決権行使書面」に、賛成または反対される旨および必要事項を ご記入のうえ、2014年11月19日(必着)までに下記宛にご送付ください。な お、議決権行使書面は、2014年11月19日弊社到着分までを有効とさせていた だきます。 なお、議決権を行使されない場合(議決権行使書面を送付いただかない場 合)は、この信託終了に係る書面による決議に賛成するものとさせていただ きます。 〒101-0047 東京都千代田区内神田一丁目13番7号 四国ビルディング6階 キャピタル アセットマネジメント株式会社 信託終了に関する議決権行使書面受付係 宛

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(議決権行使書面についての留意事項) ・賛否の表示のない議決権行使書面をご提出された場合は、この信託終 了に賛成するものとさせていただきます。 ・同一の受益者の方がこの信託終了について重複して議決権を行使され た場合で、議決権の行使の内容が異なるときは、すべての議決権が無 効となりますのでご了承下さい。 (個人情報の取扱い) 議決権行使書面にご記入いただいたお客様に関する情報は、この信託 終了に係る書面決議および買取請求の手続きのために弊社において利用 いたします。また、書面決議および買取請求の手続きのために弊社、販 売会社及び受託会社(再受託会社を含みます。)との間で、その内容を 共有させていただきますので、ご了承くださいますようお願い申し上げ ます。 4.反対受益者の買取請求の手続きについて この信託の終了が可決された場合、信託の終了に反対された受益者の方は、 以下の手続きにより、受託会社に対し、ファンドの信託財産による公正な価 額での買取りを請求することができます。(買取請求手続きについては、信 託の終了に反対された受益者の方に対して、改めてご案内させていただきま す。) (1)買取請求の受付期間 2014年11月21日から2014年12月10日 (2)買取請求の手順 ①弊社より信託の終了に反対された受益者の方への「買取請求のご案内」 の送付 ②買取請求必要書類のご記入 ③販売会社の取引店への買取請求必要書類のご提出 ④販売会社から弊社を経由して受託会社への買取請求必要書類の送付 ⑤受託会社での買取請求必要書類の受理及びファンドの信託財産による 買取りの実行 ⑥受託会社からご指定銀行口座への買取代金の振込み この買取請求は、信託の終了に反対された受益者の方が、法令に基づいて 受託会社に対して行うものであり、販売会社に対する買取請求ではありませ ん。 買取価額は、原則として、受託会社が買取請求必要書類を受理した日の翌

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営業日の基準価額とさせていただきます。 なお、課税対象額がある場合には税額が差引かれます。また、受託会社よ り買取代金をお支払する際に、振込手数料及び計算書送付費用等の費用が差 引かれます。 上記(2)に記載の諸手続きが必要となるため、通常の解約請求の場合より も買取代金のお支払までの日数が多くなることがあります。 ※信託の終了に反対された受益者の方が必ず買取請求をしなければならな信託の終了に反対された受益者の方が必ず買取請求をしなければならな信託の終了に反対された受益者の方が必ず買取請求をしなければならな信託の終了に反対された受益者の方が必ず買取請求をしなければならな い訳ではありません。また書面による議決権の行使の期間中、買取請求期 い訳ではありません。また書面による議決権の行使の期間中、買取請求期い訳ではありません。また書面による議決権の行使の期間中、買取請求期 い訳ではありません。また書面による議決権の行使の期間中、買取請求期 間最終日までは、通常どおり、当ファンドの換金(解約)申込みを 間最終日までは、通常どおり、当ファンドの換金(解約)申込みを間最終日までは、通常どおり、当ファンドの換金(解約)申込みを 間最終日までは、通常どおり、当ファンドの換金(解約)申込みを販売会販売会販売会販売会 社にて 社にて社にて 社にて受付けます。受付けます。受付けます。受付けます。 以上 <本件に関する問い合わせ先> キャピタル アセットマネジメント株式会社信託終了に関する問い合わせ窓口 杉本 山田 電話番号 03-5259-7401 (受付時間は営業日の午前9時~午後5時)

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書面決議参考書類 1.投資信託契約の解約の理由および相当性に関する事項 資金の移動が正常に行われていないことから、投資資金の回収が恒常的に遅 れる事態が発生しており基本方針通りに運用を継続することが不可能であるこ とから、ファンドの約款第 39 条(注 1)を適用することが投資家に資すると委 託者として判断したものです。 (注 1) 【信託契約の解約】 第39条 委託者は、信託期間中において、この信託契約を解約することが受益者のた めに有利であると認めるとき、信託契約の一部を解約することにより受益権の 口数が5億口を下回ることとなったとき、またはやむを得ない事情が発生した ときは、受託者と合意のうえ、この信託契約を解約し、信託を終了させること ができます。この場合において、委託者は、あらかじめ解約しようとする旨を 監督官庁に届け出ます。 2.投資信託契約の解約がその効力を生ずる日 2014年12月19日 3.投資信託契約の解約の中止に関する条件 この投資信託契約の解約の書面による決議が議決権を行使することができ る受益者の半数以上であって、当該受益者の議決権の3分の2以上に当たる多 数の賛成を得られない場合には、投資信託契約の解約は中止されます。 4.直前に作成された財産状況開示資料等の内容 別添資料参照 5.財産状況開示資料等を作成した後に、重要な投資信託財産に属する財産の 処分、重大な信託財産責任負担債務の負担その他の投資信託財産の状況に 重要な影響を与える事象が生じたときは、その内容。 該当事項はありません。 6.投資信託契約の解約に関する事項について受益者の不利益となる事実 。 該当事項はありません。 以上

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2014年9月30日現在 【9月の市況ダイジェスト】 ※第3ページの重要なお知らせもご覧下さい。 ( 2007/12/18 ~ 2014/9/30 ) 円 ( 2007/12/18 ~ 2014/9/30 ) エジプト株式市場の株価指数であるヘルメス指数は前月末比1.3%上昇し、936.027ポイントで終えました。また、通貨 エジプト・ポンドは、9月末に15.30円(投信協会発表値)と、前月末比5.5%のエジプト・ポンド高/円安となりました。 商 品 概 要 商 品 分 類 追加型投信/海外/株式 投 資 対 象 コンコード・エジプトグロースファンド・フォー・ヒューミントへの投資を通じて、エジプトの株式等に 実質的な投資を行います。 基準価額の推移 (設定来) ファンドの現状 (2014/9/30) 基 準 価 額 8,639 円 設 定 日 2007年12月18日 信 託 期 間 無期限 決 算 日 原則、毎年3月20日(休業日の場合は翌営業日) 前 月 末 比 -2.3 億円 前 月 末 比 -8 円 純 資 産 総 額 3.8 億円 純資産総額の推移 (設定来) 運用実績 期 間 ファンド   分配実績 (1万口あたり、税引き前) 第1期~第7期 0 1 年 30.7% 3 年 72.4% 設 定 来 -13.6% 1 ヵ 月 -0.1% 3 ヵ 月 -0.2% 6 ヵ 月 -3.8% 記載された事項は、キャピタル アセットマネジメント株式会社が信頼できると考えられる情報に基づき作成したものですが、正確性、完全性を保証するものではありません。 記載内容等は作成時点のものであり、今後予告なく変更されることがあります。 取得申込に際しては必ず「投資信託説明書(交付目論見書)」の内容をご確認ください。 4,000 5,000 6,000 7,000 8,000 9,000 10,000 11,000 12,000 2007年12月 2009年12月 2011年12月 2013年12月 月次レポート 追加型投信/海外/株式 基準価額・純資産総額の推移等 商品概要

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円 0 10 20 30 40 50 60 70 2007年12月 2009年12月 2011年12月 2013年12月 億円 1 / 6

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2014年9月30日現在 ヘルメス指数の推移 エジプト・ポンド(対円)レートの推移 ( 2007/12/18 ~ 2014/9/30 ) ( 2007/12/18 ~ 2014/9/30 ) データ:ブルームバーグ データ:投資信託協会 ・騰落率は、運用報酬及び管理報酬等を控除後の値を基に算出。 コンコード・エジプトグロースファンド・ フォー・ヒューミント 0.0 % コンコード・エジプトグロースファン ド・フォー・ヒューミント ─ 0.0% 株式市場 為替市場 銘柄名 組入比率 銘柄名 1カ月 設定来 現金・その他 20.9 % ─ ・ヒューミント・日本債券マザーファンドには、運用報酬及び  管理報酬等の負担はありません。 ヒューミント・日本債券マザーファンド 79.1 % ヒューミント・日本債券マザーファ ンド 1.6% 記載された事項は、キャピタル アセットマネジメント株式会社が信頼できると考えられる情報に基づき作成したものですが、正確性、完全性を保証するものではありませ ん。記載内容等は作成時点のものであり、今後予告なく変更されることがあります。 取得申込に際しては必ず「投資信託説明書(交付目論見書)」の内容をご確認ください。 株式と為替の推移 ファンド組入状況 投資先ファンドの期間別騰落率

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月次レポート 追加型投信/海外/株式 12.0 14.0 16.0 18.0 20.0 22.0 2007年12月 2009年12月 2011年12月 2013年12月 200 400 600 800 1,000 1,200 2007年12月 2010年12月 2013年12月 *2011年1月28日~3月22日は取引中断 * 円

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2014年9月30日現在 エ 記載された事項は、キャピタル アセットマネジメント株式会社が信頼できると考えられる情報に基づき作成したものですが、正確性、完全性を保証するものではありませ ん。記載内容等は作成時点のものであり、今後予告なく変更されることがあります。 取得申込に際しては必ず「投資信託説明書(交付目論見書)」の内容をご確認ください。

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■エジプト株式市場 9月のエジプト株式市場は、UAE 政府が20 億米ドルの追加支援を発表したことに加え、世銀やEU が相次いで エジプトに対する融資計画を発表したことを受けて、上昇しました。また、政府が国内のエネルギー不足に対 応する大規模な計画を発表したことや、UAE のダナ・ガス社がエジプトでの新規ガス田掘削契約を獲得したこ となども好材料になりました。9月末時点のヘルメス指数は前月末比1.3%上昇し、936.027ポイントとなりまし た。 ※重要なお知らせ 年初より、投資先ファンド「コンコード・エジプトグロースファンド・フォー・ヒューミント」の解約代金 の送金について、エジプトでの外貨不足により日本国内への資金移動が再三滞るといった事態に対処するた め、当該投資先ファンド解約による資金化を進めました。今後もエジプトと日本の資金移動がスムーズに行わ れない可能性があるため、当ファンドは「ヒューミント・日本債券マザーファンド」を中心に組み入れていく 方針です。 かかる状況から当ファンドは、書面決議による繰上償還の準備を進めております。書面決議の準備が整いま したら、改めてご連絡いたします。投資家の皆様にはご迷惑をおかけしておりますことをお詫び申し上げま す。

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2014年9月30日現在 株式の価格変動リスク 当ファンドは、主に海外の株式に投資する投資信託証券に投資しますので、基準価額は、当該投資信託証 券が組入れている株式の価格変動の影響を受けます。株式の価格は政治経済情勢、発行企業の業績、市場 の需給を反映して変動し、短期的または長期的に大きく下落することがあります。このような場合には、 当ファンドの基準価額が影響を受け損失を被ることがあります。 債券の価格変動リスク 当ファンドは、実質的に国内外の公社債を組入れることから、国内外の金利上昇により、債券価格が低下 した場合には、当ファンドの基準価額が下がる要因となる可能性があります。 流動性リスク 当ファンドのお取引に関しては、金融商品取引法第37条の6の規定(いわゆるクーリング・オフ)の適用はありません。 記載された事項は、キャピタル アセットマネジメント株式会社が信頼できると考えられる情報に基づき作成したものですが、正確性、完全性を保証するものではありません。 記載内容等は作成時点のものであり、今後予告なく変更されることがあります。 取得申込に際しては必ず「投資信託説明書(交付目論見書)」の内容をご確認ください。 カントリーリスク 為替市場の相場変動 リスク(為替変動リ スク) 信用リスク 株式、公社債および短期金融商品等の発行体が、経営不安・倒産等に陥った場合、投資した資金が回収で きなくなることがあります。また、こうした状況に陥ると予想された場合、当該企業の株式等の価値は下 落し、当ファンドの基準価額が下がる要因となる可能性があります。 【運用方針】 ■ 「コンコード・エジプトグロースファンド・フォー・ヒューミント」への投資により、主にエジプトの証券取引所に上場している株式 に投資し、中長期的な信託財産の成長を図ることを目的とします。 ■ 海外株式の組み入れ比率はできるだけ高位を維持します。 ■ 原則として為替ヘッジを行いません。 ■ 「ヒューミント・日本債券マザーファンド」への投資を通じてわが国の公社債に投資をします。組み入れる公社債は、原則とし てBBB格相当以上の格付けを有する公社債とし、信用リスクや利回り格差等を考慮して銘柄選定します。 ※なお、市況動向および資金動向により、上記の様な運用が行えない場合があります。 【ファンドの仕組み】 実際の運用は、ファンド・オブ・ファンズの形式で行います。エジプト株式の運用は、エジプト株式市場最大級の投資会社である コンコード社が行います。 当ファンドは、主に海外の株式に投資する投資信託証券に投資しますので、当ファンドの基準価額は、当 該投資信託証券の投資対象国の通貨と日本円との間の為替変動の影響を受けます。為替変動リスクとは、 外国為替相場の変動により外国通貨建資産の価格が円ベースで変動するリスクをいいます。外国為替相場 は一般的に、外国為替市場の需給、各国の金利の変動および様々な国際的な要因により変動し、各国政 府・中央銀行による介入や通貨管理その他の政策によっても変動することがあります。また、外国為替相 場は短期的に大幅に変動することがあります。外国為替相場の影響だけを考慮した場合、外国通貨建資産 の価格は、当該外国通貨に対し円安になれば上昇しますが、円高になれば下落します。したがって、外国 通貨が対円で下落した場合には、当ファンドの基準価額が影響を受け損失を被ることがあります。 ※基準価額の変動要因は、上記に限定されるものではありません。 当ファンドの基準価額は、主に以下のリスク要因により、変動することが想定されます。 外国証券へ投資する投資信託証券に投資する場合には、投資対象国の政治経済情勢、通貨規制、資本規制 等の要因により、当ファンドの基準価額が影響を受け損失を被ることがあります。 急激かつ多量の売買により市場が大きな影響を受けた場合、または市場を取り巻く外部環境に急激な変化 があり、市場規模の縮小や市場の混乱が生じた場合等には、機動的に有価証券等を売買できないことがあ ります。このような場合には、効率的な運用が妨げられ、当該有価証券等の価格の下落により、当ファン ドの基準価額が影響を受け損失を被ることがあります。 解約によるファンド の資金流出に伴う 基準価額変動リスク 解約によるファンドの資金流出に伴い、保有有価証券等を大量に売却しなければならないことがありま す。その際には、市況動向や市場の流動性等の状況によって、保有有価証券を市場実勢と乖離した価格で 売却せざるを得ないこともあり、基準価額が大きく下落することがあります。 ファンドに係わるリスクについて ファンドの特色

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2014年9月30日現在 ①ご購入時に直接ご負担いただく費用 ■購入時手数料:お買付申込日の翌営業日の基準価額に対して、3.24%(税抜3.0%)を上限として販売会社が個別に定める料率 を乗じて得た金額 ②ご解約時に直接ご負担いただく費用 ■信託財産留保額:解約請求日の翌営業日の基準価額に対して0.3% ③投資信託の保有期間中に間接的にご負担いただく費用 ■信託報酬 信託財産の純資産総額に対して年率1.566%(税抜1.45%) ■実質的な信託報酬※ 信託財産の純資産総額に対して年率2.466%±0.1%(税込/概算) ■その他費用 その他の費用として、ファンド設立費用、信託事務の処理に要する費用、お申込費用、有価証券売買委託手数料、 監査費用等がかかります。なお、その他の費用については、運用状況等により変動するものであり、事前に料率、上限等を示すこ とができません。 (2014年9月9日付で費用について一部変更をしております。) ※当ファンドは他のファンドを投資対象としており、投資対象ファンドにおける所定の運用報酬を含めてお客様が実質的に負担す る信託報酬を算出しています。 ※詳しくは「投資信託説明書(交付目論見書)」をご覧下さい。 2月17日 (月) 大統領の日(ニューヨーク) 10月27日 (月) オクトーバー・ホリデー(アイルランド)         1月20日 (月) キング牧師誕生日(ニューヨーク) 10月6日 (月) 犠牲祭(エジプト)         1月7日 (火) コプト教クリスマス(エジプト) 9月1日 (月) 労働感謝の日(ニューヨーク) ■ お申込およびご換金の受付は原則として販売会社の営業日に行いますが、エジプトの証券取引所の休業日、エジプト、アイルランド およびニューヨークの銀行休業日を除きます。 ■ 「2014年」のお申込およびご換金不可日は以下の通りです。 1月1日 (水) 元旦 8月4日 (月) オーガスト・ホリデー(アイルランド) 4月21日 (月) 春香祭(アイルランド、エジプト) 11月27日 (木) 感謝祭(ニューヨーク)         3月17日 (月) セント・パトリックス・デー(アイルランド) 11月11日 (火) 退役軍人の日(ニューヨーク) 5月26日 (月) メモリアルデー(ニューヨーク) 12月29日 (月) 聖スティーブンスの日(アイルランド)         5月1日 (木) 労働者の日(アイルランド、エジプト) 12月25日 (木) クリスマス(アイルランド、ニューヨーク)         7月1日 (火) 銀行休業日(エジプト) *移動祝日の為未確定 6月2日 (月) ジューン・ホリデー(アイルランド) 7月28日 (月) 断食明け大祭(エジプト)* 7月23日 (水) 革命記念日(エジプト) 7月29日 (火) 断食明け大祭(エジプト)*        【お申込に際してのご注意】 1.当ファンドは、海外の株式等の値動きのある有価証券に投資しますので、基準価額は変動します。したがって、金融機関の預金 とは異なり元本が保証されているものではありません。また、ファンドは預金または保険契約ではなく、預金保険機構および保険 契約者保護機構の保護の対象ではありません。信託財産に生じた利益および損失はすべて受益者に帰属します。第一種金融商 品取引業者以外の金融機関は投資者保護基金に加入しておりません。 2.本資料はキャピタル アセットマネジメント株式会社が作成した情報提供資料であり、金融商品取引法により義務づけられた資料 ではありません。お申込の際には、投資信託説明書(交付目論見書)をあらかじめあるいは同時にお渡ししますので、必ず内容を ご確認の上、ご自身でご判断ください。 3.この資料におけるデータ・分析等は過去の実績に基づくものであり、将来の運用成果および市場環境の変動を保証もしくは予想 するものではありません。 4.本資料はキャピタル アセットマネジメント株式会社が信頼性が高いと判断した情報等に基づき作成しておりますが、その正確 性・完全性を保証するものではありません。 記載された事項は、キャピタル アセットマネジメント株式会社が信頼できると考えられる情報に基づき作成したものですが、正確性、完全性を保証するものではありません。 記載内容等は作成時点のものであり、今後予告なく変更されることがあります。 取得申込に際しては必ず「投資信託説明書(交付目論見書)」の内容をご確認ください。 お客様にご負担いただく費用 お申込およびご換金不可日についてのご注意

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2014年9月30日現在 ■委託会社: 信託財産の運用業務等を行います。    キャピタル アセットマネジメント株式会社      金融商品取引業者関東財務局長(金商)第383号      加入協会: 一般社団法人投資信託協会/ 一般社団法人日本投資顧問業協会 ■受託会社: 信託財産の保管・管理業務等を行います。    三井住友信託銀行株式会社 ■販売会社 (五十音順) 金融商品取引業者名 登録番号   日 本 証 券 業 協 会   一 般 社 団 法 人   日 本 投 資 顧 問 業   協 会   一 般 社 団 法 人   金 融 先 物 取 引 業   協 会   一 般 社 団 法 人   第 二 種 金 融 商 品   取 引 業 協 会 藍澤証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第6号 ○ ○ アーツ証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第2号 ○ ○ 安藤証券株式会社 金融商品取引業者  東海財務局長(金商) 第1号 ○ あかつき証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第67号 ○ ○ エイチ・エス証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第35号 ○ ○ エース証券株式会社 金融商品取引業者  近畿財務局長(金商) 第6号 ○ ○ 株式会社SBI証券 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第44号 ○ ○ SMBC日興証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第2251号 ○ ○ ○ 極東証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第65号 ○ ○ キャピタル・パートナーズ証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第62号 ○ 立花証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第110号 ○ 髙木証券株式会社 金融商品取引業者  近畿財務局長(金商) 第20号 ○ 三木証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第172号 ○ 内藤証券株式会社 金融商品取引業者  近畿財務局長(金商) 第24号 ○ ○ 記載された事項は、キャピタル アセットマネジメント株式会社が信頼できると考えられる情報に基づき作成したものですが、正確性、完全性を保証するものではありません。 記載内容等は作成時点のものであり、今後予告なく変更されることがあります。 取得申込に際しては必ず「投資信託説明書(交付目論見書)」の内容をご確認ください。 楽天証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第195号 ○ ○ ヤマゲン証券株式会社 金融商品取引業者  関東財務局長(金商) 第48号 ○ 委託会社その他関係法人の概要

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