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ジェレミー・シーゲル
ウィズダムツリー シニア投資戦略アドバイザー ペンシルバニア大学ウォートンスクール教授
シーゲル教授は経済・金融分野での広範囲にわたる論文執筆や講義で知られ、CNN、CNBC、
ウォールストリート・ジャーナル、バロンズ、ファイナンシャル・タイムズ等のメディアにもたびたび登場し、
市場関係者の注目を集めている。著作「Stocks for the Long Run(株式投資)」「The Future for Investors(株式投資の未来)」は世界中で翻訳されている。
過去のデータ及びパフォーマンスは将来の結果を示唆するものではありません。インデックスに直接投資することはできません。
EPI : ウィズダムツリー インド株収益ファンド
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インド株に投資する米国上場ETF(上場投資信託)
一般的なアクティブ型投資信託に比べて低い経費率(≒信託報酬)や、
市場での売買も可能といった一般的なETFの優位性
+
小型株を含めた幅広いインド株を投資対象
各銘柄の保有比率を時価総額の大きさではなく「利益額」の大きさで決定
2017年3月末時点 為替レートは2017年3月末日のTTMレート(112.19円)にて算出 出所:WisdomTree, Bloomberg 過去のデータ及びパフォーマンスは将来の結果を示唆するものではありません。インデックスに直接投資することはできません。
小型株を含めることで、より幅広い投資機会を創出
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インドの株式市場が好調なときは、小型株は大型株よりも上昇する傾向
ボラティリティ(変動性)が高いため、大型株に小型株も含めて投資ユニバースとする
代表的なインデックスは銘柄数が少ない
(S&P BSE SENSEX=30銘柄、MSCIインド=76銘柄 vs EPI=249銘柄)
(2017年5月末時点)
0 500 1000 1500 2000 2500
S&P BSE SENSEX インデックス(配当込・グロス) MSCI インドインデックス(配当込・グロス)
MSCI インド小型インデックス(配当込・グロス)
【各インド株インデックスの推移(ドルベース/1997年12月末=100)】
出所:Bloomberg 過去のデータ及びパフォーマンスは将来の結果を示唆するものではありません。インデックスに直接投資することはできません。
「利益額」で加重するという考え方
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