PowerPoint プレゼンテーション

2018年9月期

第3四半期

決算説明資料

Cord:2458

CONTENTS

P9

決算概要

P31

中期経営計画

（2018年9月期～2020年9月期）

P43

株主還元

P/Lの状況

B/Sの状況

売上構成指標の状況

2

P3

ビジネスモデル

ハイエンドエンジニア

開発・設計

ミドルエンドエンジニア

設計・評価

ローエンドエンジニア

評価・保守

Newマーケット

カスタマーサポート

情報系ヘルプデスク

ミドルエンド

ローエンド

ハイエンド

Ｎewマーケット

当社

の

派遣領域

（エンジニア構成）

5

一般派遣

正社員

①雇用形態

登録型

製造業･IT

に

特化

②派遣業種

多業種

を

カバー

若手･女性･外国人

③人材

の

特徴

20～40代

独自

の

領域開拓

④派遣領域

ー

エンジニア派遣

の

特徴

安定雇用

＋

選択

と

集中

により

差別化

化学

IT

電気電子

機械

製造業・IT業界に特化！！

お客様

の

一例

機械系

電気電子系

IT系

化学系

日産自動車

エイブリック

ソフトバンク･テクノロジー

DIC

富士ゼロックス

三菱電機

KDDI

住友ゴム工業

日本製鋼所

シャープ

トランス･コスモス

旭化成ケミカルズ

※ 敬称は省略しております。

派遣業種

お客様：全国網羅のネットワーク×多種多様な技術提供

売上高構成比

取引先企業

特定企業

・

業種

に

依存

しない

安定性

FY2017

約

500

社

FY2015

約300社

順位

FY2015

構成比

FY2017

構成比

1位

2位

3位

4位

5位

取引社数

(2018年6月末時点)

＜その他の業種＞

・サービス業

・金融

・保険業

・電気

・ガス

・水道業

・食料

・飲料

2018年6月末

15

％

2017年6月末

12

％

・たばこ

・卸売

・小売業

・不動産業

・教育

・医療

・福祉

・宿泊業

情報通信業

45

％

その他

製造業

40

％

その他業種

の

人材需要拡大

配属先業種比

15

％

決算概要

売上高

営業利益

経常利益

当期純利益

113

FY17

FY18

FY17

FY18

95

FY17

FY18

₇₃

FY17

FY18

+130.3%

+123.9%

△46.3%

+40.7%

7,507

383

387

51

5,332

171

168

110

FY17

FY18

P/L①

P/L②売上高･売上総利益

（累計）

7,507

FY13/Q3 FY14/Q3 FY15/Q3 FY16/Q3 FY17/Q3 FY18/Q3

(百万円)

◼ 売上高 ⇒ 積極採用により稼働人数増加 前年同期比40.7％増収

◼ 売上総利益 ⇒ 前年同期比42.6％増益

1,854

FY13/Q3 FY14/Q3 FY15/Q3 FY16/Q3 FY17/Q3 FY18/Q3

売上総利益

売上高

(％) (百万円)

876 978 1,235 1,480 1,903

2,747

FY2018

（Q3）

2,747

百万円

FY2017

（Q3）

1,903

百万円

■21四半期連続増収 前年同四半期比44.3％増

+844百万円

FY2013 FY2014 FY2015 FY2016 FY2017 FY2018

(百万円)

◼ 販管費 ⇒ 積極採用を継続したことにより前年比29.8％増加

FY13/Q3 FY14/Q3 FY15/Q3 FY16/Q3 FY17/Q3 FY18/Q3

販売費及び一般管理費

営業利益

◼ 営業利益 ⇒ 稼働人数増加や稼働率向上により前年同期比123.9％増益

P/L④販管費・営業利益

（累計）

(百万円) (％) 130 143 191 278 438

543

FY2018

（10月～6月）

543

百万円

FY2017

（10月～6月）

438

百万円

■前期比24％増加するも売上の増収により販管費率減少

+24.0%

FY2013 FY2014 FY2015 FY2016 FY2017 FY2018

FY17/Q3

FY18/Q3

増減額

増減率

売上高

5,332

7,507

+2,175

+40.7%

売上総利益

1,305

(24.5%)

1,854

(24.7%)

+549

+42.0%

販売費及び一般管理費

1,133

(21.3%)

1,471

(19.6%)

+338

+29.8%

営業利益

171

(3.2%)

383

(5.1%)

+212

+123.9%

経常利益

168

(3.2%)

387

(5.2%)

+218

+129.5%

当期純利益

110

(2.1%)

51

(0.6%)

△60

△46.3%

(百万円)

P/Lサマリー

流動資産

3,036

3,649

固定資産

849

₇₈₁

流動負債

1,027

1,353

固定負債

273

678

B/S

の

状況

(百万円)

B/S①資産

の

部

2017年9月末

2018年6月末

増減額

摘要

資産の部

3,906

4,441

+535

流動資産

3,036

3,649

+613

現金及び預金

1,691

1,896

+205

受取手形及び売掛金

1056

1,403

+347

その他

288

349

+61

固定資産

849

781

▲68

有形固定資産

92

88

▲4

無形固定資産

22

158

+136

のれん

12

136

+124

投資その他の資産

734

534

▲200

投資有価証券

464

349

▲115

その他

270

185

▲85

(百万円)

B/S②負債・純資産

の

部

2017年9月末

2018年6月末

増減額

摘要

負債の部

1,300

2,031

＋731

流動負債

1,027

1,353

＋326

短期借入金

140

20

▲120

1年内返済予定の長期借入金

20

105

+85

未払法人税等

11

106

+95

賞与引当金

197

137

▲60

その他

658

486

▲172

固定負債

273

678

+405

長期借入金

―

375

+375

退職給付引当金

272

302

+30

純資産の部

2,605

2,410

▲195

株主資本

2,614

2,415

▲199

資本金

1,267

1,270

+3

資本剰余金

744

747

+3

利益剰余金

603

396

▲207 配当金支払による減少

その他の包括利益累計額

▲12

▲7

+5

新株予約権

3

2

▲1

(百万円) ※１．手元流動性＝現金及び預金+流動資産に含まれる有価証券 ２．自己資本＝純資産－少数株主持分－新株予約権 ３．自己資本比率＝自己資本÷総資産 1,877 1,433 1,490 _1,406 1,691 1,896 0 200 400 600 800 1,000 1,200 1,400 1,600 1,800 2,000 13/9末 14/9末 15/9末 16/9末 17/9末 18/6末 1,854 1,720 1,815 2,423 2,602 2,408 68.3 62.7 61.6 72.5 66.6 54.2 0 80 0 500 1,000 1,500 2,000 2,500 3,000 13/9末 14/9末 15/9末 16/9末 17/9末 18/6末 自己資本 自己資本比率

自己資本

手元流動性

B/S③手元流動性・自己資本

(百万円) ※１．有利子負債＝短期借入金+長期借入金+一年以内返済予定長期借入金+社債（リース負債含まず） ２．純有利子負債＝有利子負債－手元流動性 ３．手元流動性＝現金及び預金+流動資産に含まれる有価証券 225 165 105 45 160 500 0 100 200 300 400 500 600 13/9末 14/9末 15/9末 16/9末 17/9末 18/6末 (百万円)

有利子負債

純有利子負債

B/S④有利子負債

'17年9月末

'18年6月末

増減

自己資本

2,602

2,408

▲194

自己資本比率

66.6

%

54.2

%

▲12.4

pt

手元流動性

1,691

2,245

+554

有利子負債

160

500

+340

(百万円)

財務指標サマリー

10月

11月

12月

１月

２月

３月

10～３月

_累計

FY17実績

107

242

349

FY18実績

159

270

429

前年比

+52

＋28

＋80

4月

5月

6月

7月

8月

9月

4～9月

_累計

10～9月

_累計

FY17実績

306

286

592

941

FY18実績

303

前年比

△3

（単位：人）

■10月～6月累計732名（前年同期比11.7％増）

女 性：437名（全体

の

59.6％）

外国籍： 44名（全体

の

6.0％）

エンジニア数①採用実績

FY2018（10～6月）

9ヶ月平均

1,941人

FY2017（10～6月）

9ヶ月平均

1,330

人

■前年同期比 599人増加（+38.4％）

+45.9％

6月末現在

2,158

人

エンジニア数②在籍人数

の

推移

7.3%

10.7%

13.1%

15.9%

11.4%

13.6%

18.0%

FY15 FY16 FY17 FY18

9ヶ月平均

12ヶ月平均

■積極採用により退職率微増も平均を下回る数値を推移

※ 12ヶ月間退職率＝年間退職人数÷(一年前在籍人数+一年間採用人数)×100

FY2018（10～6月）

9ヶ月平均

15

.9

％

FY2017（10～6月）

9ヶ月平均

13

.1

％

+

2.8pt

出典：厚生労働省「平成27年雇用動向調査」

※ 9ヶ月間退職率＝Q3退職人数÷(前期末在籍人数+Q3採用人数)×100

サービス業平均退職率

退職率

94.3 94.9 95.7 _93.8 93.7 90.0 91.7 93.1 94.9 92.5 91.3 92.6 89.2 90.9 90.3 50 55 60 65 70 75 80 85 90 95 100 10 11 12 1 2 3 4 5 6 7 8 9 FY15/9 FY16/9 FY17/9 FY18/9 Q1 Q2 Q3 Q4 (%)

FY15/Q3

95.6

％

FY16/Q3

92.9

％

▲2.7

pt.

FY17/Q3

91.0

％

▲1.9

pt.

FY18/Q3

91.8%

+0.8pt.

稼働率

■積極採用によりエンジニア数増加するも営業強化により上昇

稼働率

FY17/Q3

FY18/Q3

増減

増減率

エンジニア数

1,559

人

1,959人

+400

人

+25.6%

稼働率

91.0

%

91.8%

+0.8

pt.

―

稼働時間

（全体平均）

161時間

155時間

▲6時間

▲3.7％

9ヵ月平均（10～6月）

■年間採用人数は計画より下回ったもののエンジニア数は堅調に推移

売上構成指標サマリー

（累計）

2018年9月期～2020年9月期

業績修正

の

お知らせ

（2018年9月期）

（百万円）

連結売上高

連結営業利益 連結経常利益

親会社株主に

帰属する

当期純利益

1株あたり連結

当期純利益

前回発表予想(A)

10,000

650

630

410

円 銭

31.70

今回発表予想(B)

10,000

380

380

180

13.91

増減額(B-A)

0

▲270

▲250

▲230

ー

増減率

0

▲41.5％

▲39.7％

▲56.1％

ー

◼ 更なる積極採用のための追加投資

◼ 管理部門の拡充及び営業員の増員

◼ 保有有価証券の実質価格下落による特別損失

来期以降

の

飛躍的成長

に向けた

先行投資

業績修正の理由

中期経営計画

の

重点施策

積極採用

の

継続

人材育成

の

強化

フォロー体制

の

強化

マッチング精度

の

強化

1

2

3

4

→ 4千人超

の

エンジニア集団

へ

→ 研修体制

の

充実

→ 定着率

の

向上

→ 稼働率

の

改善

46 59 54 49 97 230 406 892 0 400 800 1,200 1,600 2,000

FY14 FY15 FY16 FY17 FY18 FY19 FY20

新卒 中途 (人)

567 618

853

1,131

1,716

2,400

3,400

4,600

期末在籍人数計画

年間採用計画

289

460

941

143

1,200

1,600

2,000

採用・在籍人数

の

計画

①世界各国からエンジニアを募集

✓ アジアをはじめ50ヶ国以上の現地媒体へ広告掲載

✓ 外国籍人材紹介会社の活用や留学生の取り込み等

②現地での日本語教育と採用

✓ グループ会社である株式会社夢エージェント※と提携

ベトナムとフィリピンの現地企業による日本語教育を実施したのち採用

※（グループ会社）株式会社夢エージェント：人材紹介事業

外国人採用施策

会社概要

① 名称

178人力銀行

（台湾現地法人）

②所在地

台北市大安區忠孝東路四段147巷1號5樓

③資本金

500 千元（1,850 千円）

※1 元＝3.7 円で算出

④主な事業内容

・成果報酬型 WEB 求人サイト「178 人力銀行」の運営

・人材紹介及び派遣サービス

・通訳派遣サービス

・WEB サイト制作やマーケティング支援

・台湾進出コンサルティング業務

台湾からの高度技術者の派遣

✓ 低コストで効果的な求職者の獲得

✓ 夢エージェントとの営業協力による紹介先・売上の拡大

外国人採用施策

子会社取得

(2017年11月8日取得）

連結子会社取得

(2017年12月22日取得）

会社概要

①名称

株式会社クルンテープ

②所在地

東京都品川区上大崎2-15-19

③資本金

10百万円

④在籍エンジニア数 84名

⑤主な事業内容

・設計開発分野におけるエンジニア派遣事業

・各種受託開発事業

・情報システム及びセキュリティに関する教育研修、

コンサルタント事業

エンジニアの「量」と「質」の強化

✓ 高付加価値技術者の供給

✓ OJT教育による若手エンジニアのスキルアップ

ハイエンドエンジニア供給施策

東京

(2箇所)

･大阪･名古屋

の

4

箇所

に

設置

研修制度① 基本研修

ヒューマンスキル研修

・グループワークを中心にヒューマンスキルの向上を図る

マナー研修

日本語研修

（外国人向け）

・日本語での業務経験が少ない外国人スタッフ向け

・日本語能力試験Ｎ２以上の合格を目指す

・電話応対やビジネスメール等の基本的マナーから確認

ＣＣＮＡ（Cisco Certified Network Associate）

• ネットワーク基礎知識を身につけます

• 企業内LANにおける小規模なネットワークの構築、運用、トラブル対応などが行えるレベル

Ｊａｖａ（OCJ-P Bronze/Silver）

• プログラミング言語の主流の一つであるJava言語の文法・プログラミングを習得する

• OCJ-P Bronze/Silverの合格を目指し、Webアプリケーションなど実践的な開発を学ぶ

ＣＡＤ

• 機械、建築、土木、インテリアなど幅広い業界で使用される二次元CAD（AutoCAD）、自動

車メーカーや家電メーカーなどの製造業や建設業で導入が進む三次元CAD（CATIA）を学ぶ

ＭＯＳ（マイクロソフトオフィススペシャリスト）

•Excelを中心としたMicrosoft Office系ソフトの利用スキルを習得する

その他、LPIC(Linux技術者認定資格)など様々な研修を準備

技術研修

による

資格取得

の

促進

✓ 定期訪問・面談

✓ メンター制度

(先輩社員がメンターとして

新入社員を育成)

✓ 人材管理本部

(2015年12月新設）

etc…

【フォロー体制

】

✓ 工場見学

✓ フットサル大会

✓ ＢＢＱ大会

✓ サークル支援

✓ 懇親会

etc…

【社内イベント】

サポート体制

（百万円）

FY2017

FY2018

FY2019

FY2020

売上高

7,385

10,000

14,500

20,500

売上高成長率

27.2%

35.4%

45.0%

41.4%

営業利益

174

650

900

1,700

営業利益率

2.4%

6.5%

6.2%

8.3%

当期純利益

65

410

570

1,090

（人）

年間採用人数

941

1,200

1,600

2,000

期末エンジニア数

1,716

2,400

3,400

4,600

◼ 積極採用によるエンジニアの増加で大きく増収予定

◼ 採用コスト及び教育研修コストの適正化で営業利益率が改善

中期経営計画

（2018年9月期～2020年9月期）

（2017年11月6日開示）

31.3

17.7

34.6

5.1

13.9

FY14 FY15 FY16 FY17 FY18 FY19 FY20

中期経営計画

エンジニア数増加

で

増益

増益

増益

1株当

たり

純利益

20.0

20.0

20.0

20.0

20.0

25.0

25.0

FY14 FY15 FY16 FY17 FY18 FY19 FY20

中期経営計画

業績連動型

で

配当致します

業績連動

1株当

たり

配当金

FY08

FY09

FY10

FY11

FY12

FY13

FY14

FY15

FY16

FY17

配当額

10.0

―

―

―

―

40.0

20.0

20.0

20.0

20.0

配当性向

39.6

―

―

―

―

98.5

64.0

113.4

57.8

390.8

夢真ホールディングス傘下へ

1株当

配当金

推移

業績連動型配当

✓ FY2013に5年ぶりに復配 ⇒ 以降、安定かつ高配当性向を継続中

✓ FY2018以降も業績に連動した利益配分方針

1

ROE20%目標

✓ 利益率の維持+高配当による自己資本の肥大化防止

2

流動性

の

向上･適正株価

の

維持

✓ 個人･機関、国内･国外あらゆる投資家にIR活動を実施

3

株主還元方針

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夢テクノロジー

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