PowerPoint プレゼンテーション

第44期 決算説明会

目次

１．会社概要

２．2013年12月期 決算説明

３．連結分野別売上高

当期実績と次期計画

４．事業計画の骨子

（中期経営計画２期目）

会社概要

社名・商号

http://www.isb.co.jp

URL

1970年6月4日

設立

代表取締役社長 若尾 逸雄

代表者

本社・新横浜事業所・三島事業所・甲府事業所・我孫子事業所・

大阪事業所・鳥取事業所・五反田事業所・名古屋事業所・データセンター

事業所

12月

決算期

連結 1054名（2012年12月末比155名増）

従業員数

14億4,060万円

資本金

4,521,000株 （100株単位）

発行済株式総数

東証2部/9702

上場市場/コード

大和証券株式会社

主幹事証券

•

私たちは、先見的で卓越した技術力を核とし、

•

チームＩＳＢの知恵を結集させて、顧客や社会のこれからに

•

役立つ解決策を提案することを、組織の使命とします。

MISSION

•「より良いICT社会を実現する：チームＩＳＢ」

•卓越した技術とサービスを提供するチームISB

•国際競争に勝ち抜くチームISB

•次世代に通用する人材を育成するチームISB

VISION

THE ISB WAY

株式の状況

株主名

持株数（株）

持株比率 有限会社若尾商事 1,170,700 25.89% 株式会社アイ・エス・ビー 545,206 12.06% アイ・エス・ビー従業員持株会 334,800 7.40% 若尾 守保 135,500 2.99% 竹田 和平 125,500 2.76% 株式会社第一情報システムズ 90,000 1.99% 稲葉 正作 64,500 1.42% 株式会社ＫＳＫ 61,600 1.36% 岡田 健樹朗 48,200 1.06%

ROYAL BANK OF CANADA

LIMITED-REGISTERED CUSTODY 48,000 1.06%

◆大株主情報

（2013年12月末）

◆所有者別株式分布状況

（2013年12月末） 株主数 株式数 株式数分布比率 個人・その他 1,662 2,393,125 52.93% 金融機関 5 84,900 1.88% その他法人 19 1,335,450 29.54% 自己株式 1 545,206 12.06% 外国法人等 7 70,100 1.55% 金融商品取引業者 17 92,219 2.04% 2,017 _1,970 1,913 _1,824 1,772 _1,711 0 400 800 1,200 1,600 2,000 （人）

◆株主数の推移

個人・その 他 52.9% 金融機関 1.9% その他法人 29.5% 自己株式 12.1% 外国法人 等 1.6% 金融商品 取引業者 2.0%

（単位：百万円）

2012年12期

2013年12期

前年比

構成比

構成比

増減率

売上高

_10,600

_100.0%

_11,762

_100.0%

_1,162

_11.0%

売上原価

_9,254

_87.3%

_10,155

_86.3%

₉₀₁

_9.7%

売上総利益

_1,345

_12.7%

_1,607

_13.7%

₂₆₂

_19.5%

販売管理費

_1,117

_10.5%

_1,215

_10.3%

₉₈

_8.8%

営業利益

₂₂₇

_2.2%

₃₉₁

_3.3%

₁₆₄

_71.7%

経常利益

₂₆₈

_2.5%

₄₄₈

_3.8%

₁₈₀

_66.8%

特別損益

₈₃

_0.8%

_△19

_△0.2%

_△102

_ー

法人税等合計

_△7

_△0.2%

_△147

_△1.3%

_△140

_ー

当期純利益

₃₃₀

_3.1%

₂₃₉

_2.0%

_△91

_ー

2013年12月期 連結損益計算書

◆売上

携帯端末関連が前年同期比2割減となったが、新規顧客獲得などによる他分 野への技術者シフトにより、その他の分野は総じて好調に推移。特に、クラウ ド拡大を背景にしたフィールドサービス関連や携帯端末以外の組込み関連、 金融関連で大幅増となった。

◆利益

受注増加による要員稼働率改善や開発効率向上、ビジネスパートナーとの 連携強化などにより粗利率が向上。販管費率が0.2ポイント低下と前期大幅 削減した水準を当期も維持し、営業・経常利益は大幅増となった。 当期純利益は、前期に繰延税金資産計上による調整額があり、減益に。 2012年12月 2013年12月 売上高 359百万円 1,145百万円 粗利益 43百万円 234百万円

◆工事進行適用による影響額

◆期末仕掛残高比較

2012年12月末 2013年12月末 前年比 283百万円 226百万円 △57百万円

（単位：百万円）

2012年

12期

2013年

12期

前年

同期比

流動資産合計

3,890

4,770

880

現金・預金

855

955

100

受取手形及び売掛金

2,380

2,935

555

商品

8

240

232

仕掛品

283

226

△57

固定資産合計

1,950

1,471

△479

有形固定資産

412

430

18

無形固定資産

92

157

65

投資その他の資産

1,445

883

△562

資産合計

5,840

6,241

401

2013年12月期 連結貸借対照表

（単位：百万円）

2012年

12期

2013年

12期

前年

同期比

流動負債合計

1,395

1,729

334

支払手形及び買掛金

517

842

325

未払金

289

367

78

受注損失引当金

204

38

△166

固定負債合計

170

189

19

株主資本合計

4,021

4,015

△6

利益剰余金

914

1.027

113

純資産合計

4,275

4,323

48

負債純資産合計

5,840

6,241

401

◆主要ポイント

①工事進行基準適用額の増加や顧客の支払サイト悪化にて、受取手形及び売掛金が大幅増。

②商品残高増は主に研究開発関連での仕入れ。

③売上高増だが、工事進行基準適用の増加等を受けて、仕掛残高は減少。

④社債等の償還により、投資その他の資産減少。

⑤自社株買いの影響もあり、純資産額は微増にとどまった。

2,765

2,493

2,431

2,912

2,992

2,660

2,733

3,377

2,000

3,000

4,000

1Q

2Q

3Q

4Q

2012

2013

10,600 11,762 8,000 10,000 12,000

2012年 2013年

連結売上高 前期比較

【四半期毎 連結売上高推移】

【通期連結売上高】

（百万円）

116

8

76

68

150

26

27

245

0

100

200

300

1Q

2Q

3Q

4Q

2012

2013

（百万円）

268

448

0 200 400

2012年 2013年

連結経常利益 前期比較

【四半期毎 連結経常利益推移】

【通期連結経常利益】

2013年12月期 連結キャッシュフロー計算書

単位：百万円

2012年12月期

2013年12月期

増減額

営業活動によるキャッシュフロー

△613

31

644

投資活動によるキャッシュフロー

765

251

△514

フリーキャッシュフロー

152

282

130

財務活動によるキャッシュフロー

△548

△204

344

現金及び現金同等物の増減額

△396

89

485

現金及び現金同等物の期首残高

1,240

843

△397

現金及び現金同等物の期末残高

843

950

107

【営業活動によるCF】

税引前当期純利益 429百万円

仕入債務の増加額 315百万円

減価償却費 132百万円

売上債権の増加額 ▲517百万円

たな卸資産の増加額 ▲173百万円

受注損引当金減少額 ▲165百万円

【投資活動によるCF】

投資有価証券償還収入 400百万円

無形固資取得支出 ▲132百万円

有形固資取得支出 ▲31百万円

投資有価証券取得 ▲31百万円

【財務活動によるCF】

配当金の支払額 ▲83百万円

自己株取得支出 ▲119百万円

◆主要ポイント

株主還元について

株 数 （単位：株） 金額 （単位：円） 平均株価 （単位：円） 2013年12月期末時点 での所有株数 545,206 423,528,333 776 2013年12月末時点比率 12.06％

 事業拡大・利益増加による時価総額増大

 内部留保を勘案の上、可能な限り安定した配当を継続していく方針

（配当性向は30％を目標に）

株主価値・企業価値の最大化に向けて

 一株あたり年間配当金推移

(普通配当・特別配当・記念配当を含む）

 純資産の推移

 自社株買い

5,107 4,894 4,872 4,811 3,709 4,275 4,323 0 1,000 2,000 3,000 4,000 5,000 6,000 07/12 08/12 09/12 10/12 11/12 12/12 13/12 （百万円） 40円 32円 25円 30円 10円 20円 20円 0 10 20 30 40 07/12 08/12 09/12 10/12 11/12 12/12 13/12

３．連結分野別売上高

連結 売上高と経常利益の推移

0 2,000 4,000 6,000 8,000 10,000 12,000 14,000 16,000

連結売上高（百万円）

(400) (200) 0 200 400 600 800 1,000

連結経常利益（百万円）

1,699

1,998

783

726

2,205

2,148

2,203

1,114

1,939

464

486

1,839

1,840

2,918

0

1,000

2,000

3,000

4,000

ﾌｨｰﾙﾄﾞｻｰﾋﾞｽ

情報ｻｰﾋﾞｽ

金融

検証

組込み

ﾓﾊﾞｲﾙｲﾝﾌﾗ

携帯端末

（単位：百万円）

2012年

2013年

連結分野別売上高＆構成比 前期比較

携帯端末 27.4% ﾓﾊﾞｲﾙｲﾝ ﾌﾗ 17.4% 組込み 17.3% 検証 4.6% 金融 4.4% 情報ｻｰﾋﾞ ｽ 18.3% ﾌｨｰﾙﾄﾞｻｰ ﾋﾞｽ 10.5%

2012年

携帯端末 18.7% ﾓﾊﾞｲﾙｲﾝﾌ ﾗ 18.3% 組込み 18.7% 検証 6.2% 金融 6.7% 情報ｻｰﾋﾞ ｽ 17.0% ﾌｨｰﾙﾄﾞｻｰ ﾋﾞｽ 14.4%

2013年

引続き「携帯端末」からのシフト進む。

安定した受注ポートフォリオへ

。

組込み

【当期 2013/12】

医療・車載を中心とした分野での営業成果と

スキル蓄積により受注量増大。

【次期計画 2014/12】

医療・車載関連の新規顧客からの受注拡大、

デバイス関連での受注拡大等、引き続き注力

拡大分野として取り組み２０％以上の売上高

増加を見込む。

携帯端末

【当期 2013/12】

大手メーカーの携帯端末開発撤退や縮小の流れ

続き、前期比で大幅な受注量減。

【次期計画 2014/12】

大手メーカーの撤退や縮小が一巡し、次期におい

ては、ここからの更なる急激な環境悪化は無いと

の見通しを基に計画。楽観視は出来ないが主力

顧客を中心に当期並みの売上高を見込む。

連結分野別売上高 当期実績と次期計画

502 1,051 ₉₂₇ 1,232 1,402 1,839 2,205 2,738 0 500 1,000 1,500 2,000 2,500 3,000 07年 08年 09年 10年 11年 12年 13年 14年

連結売上高（百万円）

3,960 3,045 3,505 3,318 2,350 2,918 2,203 2,301 0 1,000 2,000 3,000 4,000 5,000 07年 08年 09年 10年 11年 12年 13年 14年

連結売上高（百万円）

金融

【当期 2013/12】

景気回復に伴う金融業界の活況を受け、銀行・証券

等の開発量増加を享受。

生損保系での新規顧客受注も大きく寄与。

【次期計画 2014/12】

銀行・証券系

案件の受注は

引き続き好調

に推移してお

り、次期におい

ても更なる

拡大を見込む。

連結分野別売上高 当期実績と次期計画

モバイルインフラ

【当期 2013/12】

研究開発案件の増加にて堅調な伸び。

【次期計画 2014/12】

研究開発案件は縮小が予想されるが

新規顧客の開拓にて売上高増加を見込む。

検証

【当期 2013/12】

大手メーカーからの高スキルな新規検証業務と

GIOT社からIOT業務が大きく受注増。

【

次期計画 2014/12】

高スキルな検証

業務の更なる

受注増とGIOT社

との協業による

売上高増加を

見込む。

946 2,122 1,360 2,410 1,042 1,840 2,148 2,672 0 500 1,000 1,500 2,000 2,500 3,000 07年 08年 09年 10年 11年 12年 13年 14年 連結売上高（百万円） 1,167 1,263 915 546 542 ₄₆₄ 783 976 0 500 1,000 1,500 07年 08年 09年 10年 11年 12年 13年 14年 連結売上高（百万円） 946 945 711 563 537 486 726 926 0 500 1000 1500 07年 08年 09年 10年 11年 12年 13年 14年 連結売上高（百万円）

連結分野別売上高 当期実績と次期計画

情報サービス

【当期 2013/12】

官庁・自治体案件で受注減となるが

放送を除く民間企業案件での大型受注により

前年並みの売上高を確保。

【次期計画 2014/12】

次期より連結子会社となる札幌システムサイエ

ンス社の主力業務が官庁・自治体向けであり、

売上高増加に寄与。また、クラウド関連業務との

ソリューション提案による新規顧客獲得にても、

売上高増加を見込む。

フィールドサービス

【当期 2013/12】

クラウド関連業務の受注が拡大し受注増。

また、調査関連業務の受注も大きく寄与。

【次期計画 2014/12】

クラウド関連業務は引き続き活況が予想

され、更なる売上高増加を見込む。

2,100 2,158 2,023 1,831 1,985 1,939 1,998 2,497 0 500 1,000 1,500 2,000 2,500 07年 08年 09年 10年 11年 12年 13年 14年 連結売上高（百万円） 1,773 1,753 1,289 1,297 1,097 1,114 1,699 1,890 0 500 1,000 1,500 2,000 07年 08年 09年 10年 11年 12年 13年 14年 連結売上高（百万円）

４．事業計画の骨子

中期計画1年目の状況

4,000

8,000

12,000

16,000

2013年計画

2013年実績

2014年計画

2015年計画

既存取引

新規取引

新事業

2013年

2014年

計画

2015年

計画

計画

実績

増減率

売

上

分

野

新事業

360

229

△36.4%

672

1,290

新規取引先

460

1,186

157.8%

1,377

1,380

既存取引先

11,180

10,347

△7.5%

11,951

12,330

連結売上高合計

12,000

11,762

△2.0%

14,000

15,000

連結営業利益

360

391

8.6%

560

750

連結営業利益率

3.0%

3.3%

4.0%

5.0%

中期経営計画に沿った施策を推進

事業推進の骨格

コストコントロール （利益確保）

新規取引

受

注

量

増

優

良

分

野

進

出

拠点戦略 体質強化

L-share

Wi-Sun

（ビックデータ）

クラウド

受注量増・優良分野進出 （新規取引）

新規

既存

減少

新規

既存

減少

新規

新規

受注量増 → 既存顧客の受注量減少をカバーし、更に増加を実現していく

優良分野進出 → 有望な産業分野へ進出

→ 既存の主力分野への依存度低下

近年注力の

新規顧客獲得

↓

景況回復を背景に

更なる成果

94

467

1,133

1,575

32

₃₀

37

52

20 30 40 50 60 0 500 1,000 1,500 2,000 2010年 2011年 2012年 2013年 取引先数（社） 売上高 （百万円）

新規取引先 売上高/取引先数の推移

新事業 （L-Share）

＜使用用途＞

ベッドサイド診療やカンファレンスで活用

インターネットを介し、在宅医療や訪問看護で活用

「どこでも手軽に持ち歩き閲覧する」をコンセプトに開発

したL-Share Viewerです

EyeShare（L-Share Viewer）を

App Storeに無償公開

L-Share 開発完了

＜機能＞

医療機器向け組込みDICOMライブラリで

撮影した画像データのDICOM変換、

PACSサーバ間でのDICOM解析・通信を

安価で提供します。

また、DICOMアプリケーション開発用

SDKとしての利用も可能です。

PACSサーバ L-Share Viewer 編集 医療機器 保存 閲覧

L-Share適用例

情報通信研究機構との共同開発の成功。

東京電力が提供するスマートメーター

と宅内エネルギー管理システム間の

無線通信方式に採用。

新事業 （Wi-SUN）

HEMS（Home Energy Management System）

「Wi-SUN」規格準拠プロトコルスタック開発に成功

数百億個のセンサー端末からの

M2Mクラウドへの

ビッグデータ

転送に活用。

・・・

センサー端末からのビッグデータ収集

・・・ ・・・ ・・・ ・・・ ・・・ ・・・ ・・・ ・・・ ・・・ ・・・ ・・・

ソフトウェアの受託開

発で蓄積してきた技術

新事業 （クラウドサービス）

データセンターの活用

市場ニーズ

L-Share

ケアティブ

運行管理

受託開発で培った技術・ノウハウを活かし

市場ニーズを見極めた上、必要とされるクラウドサービスを開発

コストコントロール （拠点戦略）

オフショア

（ＩＳＢベトナム）

首都圏

（ＩＳＢ・ＳＭＣ

・ノックスデータ）

ニアショア

首都圏より低コスト

ＧＩＯＴ

検証事業

ＩＳＢ東北

新事業開発

札幌システム

サイエンス

技術共有

公共事業拡充

コストコントロール （体質強化）

人材確保

生産性向上

より厳しい収益環境においても

利益を確保していくため、

開発コストコントロールと

会社力（開発力）強化

グループ会社（2014年12月期連結子会社）

ノックスデータ

株式会社

株式会社

アイエスビー東北

株式会社

エス・エム・シー

ISB VIETNAM COMPANY LIMITED

株式会社

札幌システム

サイエンス

グローバル戦略

シナジー効果

国内地方戦略

2014年12月期通期 連結業績見通し及び配当予想

売上高

2013年12月期

実績

2014年12月期

予想

営業利益

経常利益

当期利益

11,762 百万円

391 百万円

増減率

27.0

％

448

百万円

239

百万円

337

百万円

569

百万円

560

百万円

14,000

百万円

41.0 ％

43.2 ％

19.0

％

配当性向

純資産配当率

配当金

₂₀

円

34.2 ％

2.0 ％

25

円

－ ％

－ ％

本資料は、2013年12月期決算の業績に関する情報の提供と、当社に対するご理解をより深めて頂くことを目的としたものであり、 当社が発行する有価証券の投資を勧誘することを目的としたものではありません。また、本資料は2013年12月末時点の状況において 作成しております。本資料に記載された意見や予測等は、資料作成時点の当社の判断であり、その情報の正確性、完全性を保証し、 又は約束するものではなく、また今後予告なしに変更されることがあります。

＜連絡先＞

IR担当 常務取締役 管理本部長 太田道也

Email： [email protected]

URL : http://www.isb.co.jp/