3 48 1
5 01 9
8 73 2
9 01 1
塁
04 16 1
5 1‑ 5
6 77 3
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21728畑
790980表 ー7 貸借対照表
ている。すなわち，配当，収益，現在の負債利子支払義務，進行中の建設，
部門収益，本社費用，収益および持分の状態，優先株および普通株について のデータなどである。
二つの追加的な財務報告書が展開される。それは配当およ び他の収入と，業務利益についてである。この二番目のデークの集合は，普 通株に適用可能な利益と一株当り利益を計算するための，利益をめぐるキャ
ッシュ・フローと流出とを算出するのに必要な情報のすぺてである。
情報の二つの変種を展開することの意義は，
この情報から，
そうすることによって， もし
予測手法を用いた原価管理（広田俊） (11 経営者が年末のキャッシュレベルを調べたいというときと同様，複数の財務 計画を調査しようとするときに，モジュール
1
を使うことができる，という 点にある。すなわち，それは，新しい財務，普通株募集，優先株募集，ある いは借入に基き，修正された各種の利益計画を組み込んだ場合の期首のキャッシュ・フロー，部門別，企業別のキャッシュ・フロー，期末のキャッシュ
・フロー，などを明らかにするのである。
そして経営者が，最低利潤のラインヘの，その効果を測定したいとき，モ ジュール
l I
を使うことができる。それは，配当および他の収入，負債利子支 払義務，進行中の建設，ポートフォリオ所得，部門別収益，本社費用，純収 益，ー株当り利益，などから成り立っている。このようなモジュール
1
とl I
の取り扱う情報内容の一覧を書けば次のよう になる。モジュール
I
1．期首のキャッシュ・フロー，普通株，優先株，借入 2.部門別，本社のキャッシュ・フロー
3.期末のキャッシュ・フロー
モジュール
I
1.配当及び他の収入 2.負債利子支払義務 3.部門別収益 4.本社費用 5.純収益 6.ー株当り利益
その企業は，基本的な応用のため，モジュール
I
とI 1
を展開した上で，更 に，次の各項目からなる他の財務情報を提供する精緻化されたシステムを設 定した。モジュール皿
1 .
新負債の予測 2.債務の返済予測手法を用いた原価管理（広田俊）
3.期末未払いの負債
モジュール『
1 .
配当および他の収入 2.部門別収益3.部門別売上高 4.業務報告書
モジュール
Y
1 .
主要なプロジェクトの資本支出と追加的利益 2.本社資本支出モジュール
n
1 .
固定費2.現金，当座預金の変化の分析 3.財務状態報告書
モジュールV1(
1 .
純利益と留保純収益 2.ー株当り利益 3.資本収益と株主持分五年間予測を，このようなやり方で構築することの利益は，それが企業の 計画に及ぼす影蓉にある。すなわち，そのような五年間予測により企業は，
全体のシステム像を一度に求めようとすることよりも， 自己充足的なモジュ
予測手法を用いた原価管理（広田俊） (117)49 ールからなるシステムを展開することに専心するであろう。またこのアプロ ーチは，準備データのステップ毎の検証を可能にする。 そして他のメリット としては，それがシステムについての記述と，
時間を許すことである。
その完全性を保証するために，
キー情報の処理に十分な準備
に，
各モジュールが実行され検証されたとき キー・ファイルが作られた。各モジュールの最後の実行は，ーたびその モジュールが検証されたなら，必要な情報が常時利用可能なように確保され た上で， キーファイルを更新する。このようにしてモジュールの構築によっ
内 部 純利益による
現 金 増 加 非 現 金 項 目 の 付 加
減 価 償 却 繰 延 連 邦 所 得 税
キ ャ ッ シ ュ フ ロ ー
転 換 PFD 株 式 買 入 撰 択 権 子 会 社 の50％売却 現 金 移 転 新 長 期 負 債 年賦販売による
収 益 投 資 証 券 売 却 借 入
配 当 金 支 払 に よ る 現 金 減 少 長 期 負 債 の 返 済 年賦販売の返済 運 転 資 本 増 加
ジ ョ イ ン ト ペ ン チ ャ ー の 持 分 増 加 他
子 会 社 の 持 分 増 加
現 金 及 当 座 預 金 の 純 増
1月1日 の 現 金 及 当 座 預 金 12月31日 の 現 金 及 当 座 預 金
1976 66 42 20
‑1 28 00 00 01 06 79 11
︒ ︒
‑3 24 37 23 21 45 40
賛
° ‑ 2 0 5
119 140 259
表ー8
1977 1978 1979 1980 1981 1982 1978‑:総計1982 97
51 20
‑1 68 85 22 30 00 25 14 0
︒
‑ 3 1 7
44 21 41 85 41 04
嘔
° ‑ 3 4 7
259 229
93 47 35
‑1 75 00 01 25 00 50 41
︒ ︒
‑3 91 49 14 14 29 25 71 71 0,
‑4 62
229 158
108
00 00 00 00 72 00
‑6 95 23 91 88 41 45 10 11
‑3 3
158 94
133 55 69 34 42 197 244
0000000
゜
ー93 31 7 0 0 0 0 0 0 437 323 336
屡
00 25 61 01 4‑ 46 2
3
‑30 ‑71 ‑64 ‑25 94 69
133 131 97 111 30 12 266 254
0000005 7
0000200 3
63 16 15
‑3 20 36 97 2
6 4 1 4
5 3 6 1
ー
7 3 1 4 6 4 8 6 0 2 2 2 1 7 8
3
6639111