公共経済分析ＩＩ

財政学ＩＩ

講義ノート2

佐藤主光（もとひろ）

税金の経済学

視点 講義で学ぶこと 理解＝ロジッ ク 経済主体 課税の誘因効果  代替効果・所得効果 市場均衡 課税の負担の帰着分析 部分均衡＝弾力性 一般均衡＝代替の弾力性・集約 度 評価 税の機会費用 超過負担 課税の限界費用（ＭＣＰF) 提言 最適課税論 ラムゼールール 生産効率性命題 Atkinson =Stiglitz 命題 2

税の帰結

税目 要因 帰結 認識 固定資産税 小規模住宅への軽減 措置  「空き家」の放置  日本人の家は「うさぎ小屋」？  多死社会問題  日本の狭い国土 車体課税 自動車税と軽自動車 税で異なる課税基準  性能は同じでも軽自動車税が広く普 及  軽自動車は地方の足・庶 民の味方 酒税 ビールと発泡酒で異 なる税率  ビールの低迷と発泡酒の普及  消費者のビール離れ 法人税 高い実効税率  内部留保の積み上げ  リスクを取らない経営？  乏しい経営能力 所得税 配偶者控除  103万円が企業の配偶者手当の基準 に  税制上の壁はない ⇒「心理的」な壁？

課税の誘因効果

何を学ぶのか？税金の通念と実際

通念 実際 誘因効果 _{減税は労働供給や} 貯蓄を喚起する 所得効果_{(－)と代替効果(＋)が} 反対に作用する 税の負担 _{税を払う主体（企} 業等）が税を負担 する 市場の構造（弾力性等）に依 拠して税負担は転嫁する 税のコスト 納税額がコストで ある コストは逸失利益であり、納 税額は所得移転に過ぎない

税の機能と帰結

 税の「経済的帰結」≠建前・意図  理念（政策的意図）は掲げただけで実現するわけではない ⇒その実現の有無は、経済主体の誘因との両立性に拠る 例：格差是正を掲げた所得税の増税の帰結＝富裕層の流出 ⇒ 格差是正は実現していない  課税は個人・企業（経済主体）の意思決定に影響＝誘因効果  家計の効用最大化  企業の利潤最大化 ⇒需要・供給パターンの変化 ⇒市場均衡の変化＝税の帰着分析 6

仏「税率

75％」避け富裕層脱出

 フランスのオランド政権は所得税の最高税率を75％に大幅に引き上 げる増税案を修正する方向で検討に入った。重い税負担を嫌って富 裕層が外国籍を取得する「国外脱出」が相次ぐうえ、違憲判決も 下ったからだ。  昨年５月に発足したオランド政権は、富裕層から低所得者への所得 再配分を掲げる。2013年からは２年間の時限措置で年収100万ユーロ （約１億1500万円）を超える個人の所得税率を、現行の約40％から 一気に75％に引き上げる案を示した。  企業経営者や富裕層の多くが脱出先に選ぶのが隣国ベルギー。12年 中にベルギー国籍を申請したフランス人は126人と、前年から倍増 した 日本経済新聞2013/1/9 8

ふるさと納税見直しに反論

返礼品１千種類の泉佐野市長

朝日新聞 9/28(金)  総務省がふるさと納税で「過度な返礼品」を送っている自治体を制度の対象外にする検討を 始めたことに対し、昨年度、全国１位の１３５億円を集めた大阪府泉佐野市は２８日、東京 都内で記者会見を開き、「総務省が独断で決めるものではなく、幅広く議論すべきだ」とす る千代松大耕（ちよまつひろやす）市長のコメントを発表した。  泉佐野市は１千種類の返礼品を用意し、寄付額に対する返礼割合は４０～４５％程度という。 他県産の肉やウナギなどのほか、市域にある関西空港を拠点にする格安航空会社ピーチ・ア ビエーションで利用できるポイントが人気を集める。  総務省は返礼品を地場産品に限り、返礼割合を３割以下に抑えるよう、再三通知。野田聖子 総務相は今月１１日の記者会見で泉佐野市を名指しし、「一日も早く見直しを」と述べてい た。

人気は旅行券クーポン

 ふるさと納税を巡り、野田総務相が豪華 な返礼品で寄付を集める自治体を制度の 対象外とする方針を表明し、波紋が広 がっている。自治体は返礼品の見直しな どの対応に追われ、返礼品がなくなる前 の「駆け込み寄付」とみられる現象も起 きている。  和歌山県高野町の寄付額は１１日、ふる さと納税のポータルサイトで、前日の３ 倍の約３００万円に跳ね上がった。約４ ００品目の中で特に人気なのが、町内に ある高野山のほか、京都、東京など空海 ゆかりの地に行ける旅行券のクーポン。 総務省は不適切としたが対応は未定で、 町の担当者は「クーポンも終わると考え て、急いで寄付しようとしたのだろう」 という。 読売新聞2018年09月24日 うなぎが_{2千円？⇒残りは誰が負担？？}

何故「誘因効果」か？

 税の「支払い」と受益の関係が不明瞭（所得再分配） ⇒納税者は課税を「対価」（価格）ではなく、「コスト」として認 識 ⇒税の支払いを回避するように行動  税は経済主体の経済活動（消費・生産）を対象 ⇒経済活動の変化で税支払い（負担）も変化 ⇒課税の「非中立性」  税の公共選択と私的選択の区別 ⇒公共選択で増税に合意していても、私的選択において各経済主体 は自己利益を追求＝課税の誘因効果 12

再掲：課税への反応

 税に対する個人（経済主体）の反応は多層的  公共選択＝課税の決定⇒有権者として反応  私的選択＝課税下での経済活動の決定⇒納税者として反応 納税者の反応 財政への影響 例 公共選 択 課税の趣旨（社会 連帯・応益性）へ の理解 政府の予算制約（収支）を勘 案 社会保障制度や将来世代の ためにも消費税増税はやむ を得ない 私的選 択 自己利益を追求 自分の納税額と社会保障等公 共サービスをリンクさせない 掛け込み需要 課税逃れ（消費の抑制等）

経済主体の行動

 経済主体の誘因は多様・・・  家計 －消費選択 －貯蓄選択⇒「異時点間消費選択」 －資産選択（ポートフォリオ） －労働供給選択（労働参加・労働時間） 等  企業（生産者） －供給選択（生産量の選択） －要素需要選択（雇用・投資選択） －ファイナンス（資金調達）選択 －利益移転 等 14

税と市場メカニズム

0

)

(q

S

_x

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(q

D

_x X財価格 0 0

p

q

=

0

x

X財生産量 E 市場価格の変化 ＝税の帰着 誘因効果

新古典派（サプライサイド） ケインズ

サプライサイド経済学？

 従来の税制論議は短期の景気に及ぼす影響に偏重？  ケインズ型有効需要（短期マクロ）モデルを前提  サプライサイド（新古典派）＝課税の長期的効果に着目 着目点 マクロ 潜在的経済成長力 ミクロ＝誘因効果 家計＝労働・貯蓄、消費選択 企業＝立地、雇用・設備投資選択 マクロ需給式

Y = C + I + G + (X-M)

効用最大化と需要関数

 家計は、予算制約式と市場価格を「制約」として、自身の効用を「最大化」するよう 消費の組み合わせを選択。  選択された消費の組み合わせは、家計が「与件」とした変数（価格、所得）に依存。 ⇒価格、所得が変われば需要も変化する  財貨の価格は家計の観点からすれば、「外生的」であるが、需給を調整するよう市場 においては「内生的」に決定される。

)

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q

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18

I

y

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x

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)

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q

q

I

V

V

=

_{x y} y x

q

q /

x

y

0

E y x xy

q

q

y

U

x

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MRS

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/

₌

∂

∂

∂

∂

≡

最大効用＝間接効用関数 効用最大化条件 予算制約式

0 1．リンゴ 2．明日の消費 3．消費 4．雨の日の消費 1．ミカン 2．今日の消費 3．余暇(労働） 4．晴れの日の消費 図３：家計の選択 20

所得効果と代替効果

 ｘ財価格の上昇は（1）財貨ｘへの割高感（当初の限界代替率に比べて市場価格 が上昇）を与えるとともに、（2）家計の「購買力」（＝実質所得）にも影響。  代替効果＝割高感⇒ｘ財からy財への代替を促す：ｘ￬ ｙ￪  所得効果＝購買力の低下⇒ 「正常財」への需要を減じる：ｘ￬ ｙ￬ 財ｘの価格上昇 Ｘ需要 Ｙ財需要 代替効果 (－) （＋） 所得効果 (－) （正常財） (－) （正常財）

I

y

q

x

q

_x

+

_y

=

) , , ( * I q q D x = _{x x y} ) , , ( * I q q D y = _{y x y}

)

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,

(

q

q

I

V

V

=

_{x y} y x

q

q /

x

y

0

E y x x q q q )/ ( +∆ 価格上昇後、ＭＲＳが 価格比と一致する点

割高感＝代替効果

Ｆ y x x xy

q

q

q

MRS

<

(

+

∆

)

/

22

I

y

q

x

q

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_y

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) , , ( * I q q D x = _{x x y} ) , , ( * I q q D y = _{y x y}

)

,

,

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q

q

I

V

V

=

_{x y} y x

q

q /

x

y

0

E y x x

q

q

q

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/

(

+

∆

価格上昇の結果、購入でき なくなった消費の組み合わせ

購買力の低下

) , , ( * I q q D x = _{x x y} ) , , ( * I q q D y = _{y x y}

)

,

,

(

q

q

I

V

V

=

_{x y} y x

q

q /

x

y

0

E y x x q q q )/ ( +∆

代替効果・所得効果

Ｆ Ｇ 代替効果 所得効果 24

所得効果と代替効果

 何故、価格の変化が需要に及ぼす効果を所得効果と代替効果に区別 するのか？  課税のもたらす資源配分への「非効率」効果（＝「歪み」）は「代 替効果」でもって測定される。  所得効果と代替効果が反対方向に作用する場合、価格変化が消費者 の選択に及ぼす効果は曖昧になる 価格変化 代替効果 所得効果 備考 労働供給 賃金率上昇 下落 (＋) （－） (－) （＋） 労働は劣等財 貯蓄 利子率上昇 下落 (＋) （－） (－) （＋） 現在消費は正 常財

スルツキー方程式

(復習）

 価格の財需要への効果は「スルツキー方程式」によって表され る：

＝｛代替効果｝＋｛所得効果｝

＝｛効用水準を一定とした

x財からy財への代替｝

＋｛所得の購買力の低下による需要の変化｝

＝｛

補償需要

の変化｝

＋

＊｛

購買力

の低下額｝

⇒代替効果＝補償需要の変化

)

,

,

(

)

,

,

(

q

q

q

I

D

q

q

I

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D

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=

_{x x}

+

∆

_{x y}

−

_{x x y}

∆

I

D

_x

∂

∂

/

26

参考：補償需要

 補償需要関数＝一定の効用水準を維持するよう所得補償がなされてい るときの（仮想的）財需要⇒「代替効果」のみを抽出  「支出最小化問題」の解＝補償需要関数 y x xy

q

q

y

y

x

U

x

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x

U

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∂

∂

≡

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x

U

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,

,

(

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0 * 0 *

u

q

q

D

y

u

q

q

D

x

y x y y x x

=

=

支出最小化の一階条件 制約＝効用水準一定

)

,

,

(

q

q

u

0

E

_{x y} ) , , ( ~ 0 * u q q D x = _{x x y} ) , , ( ~ ₀ * u q q D y = _{y x y}

)

,

(

0

y

x

u

u

=

y x

q

q /

x

y

0

E

y x xy

q

q

y

U

x

U

MRS

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/

/

=

∂

∂

∂

∂

≡

支出最小化 28 支出最小化の一階条件 制約＝効用水準一定 最小支出＝支出関数

x

q

x x

q

q

+

∆

1

x

x

₀

)

,

,

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(

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u

q

q

D

_{x x y} Ｇ E Ｆ 0 x 価格変化前効用 x

q

~

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,

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q

q

I

D

_{x x y} 2

x

代替効果 所得効果

)

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I

q

q

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y

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,

,

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q

q

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V

V

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_{x y} y x

q

q /

x

y

0

E y x x q q q )/ ( +∆

代替効果・所得効果：再論

0

x

1

x

Ｆ Ｇ 代替効果 所得効果 2

x

30

スルツキー方程式（完成版）

 「一定」の効用水準を維持するために必要な所得「補償」 ＝価格上昇前の消費E点を実現するような所得補償 ＝失った「購買力」 ＝△p  ＝補償需要の変化＋ ＝

－

_px

_D

_I

x

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∂

∆

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*

x

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q

q

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q

I

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D

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∆

_{x y}

−

_{x x y}

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₀

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q

q

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I

D

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_x

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q

q

I

I

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q

D

q

I

q

q

D

q

_x x x y _x x x y

∂

x x y

∂

−

∂

∂

=

∂

∂

スルツキー方程式（完成版）

 財y需要の変化についても同様：  ただし、 購買力の低下（＝一定の効用を維持するために必要な所得保障）は△p  財ｘの価格ｐ が上昇したとき、一般的にx財と「代替的」な財（例：ミカンとりんご）の間 では代替効果は（＋）、「補完的」（例：コーヒーとミルク）の間では代替効果は（－）

)

,

,

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)

,

,

(

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,

,

(

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q

q

I

I

x

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q

D

q

I

q

q

D

q

_x y x y _x y x y

∂

y x y

∂

−

∂

∂

=

∂

∂

*

x

32

 代替効果が大きい ⇒密接な代替財が存在  例：ビール対発泡酒 自動車対軽自動車  相対価格の変化に対 して、当該財需要の 弾力性が大きくなる ⇒需要関数は水平  需要関数の傾き＝弾 力性 ⇒税負担の転嫁を決定 （相対）価格 需要 ０ 密接な代替財あり 代替財なし 需要関数 注：所得効果は捨象

課税と消費者の選択

課税と家計の選択



2財Ｘ，Ｙを消費している「代表的」家計を想定



所得Ｉは与件



物品税＝財Ｘに対して税率ｔ（従量税）でもって課税



消費者の観点からすれば、財Ｘの価格が引き上げられたこ

とに相当⇒ただし、生産コストが高まったわけではない。



物品税の効果＝所得効果＋代替効果



代替効果＝課税による「相対価格」の変化に起因

)

,

,

(

p

p

I

V

V

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_{x y} y x

p

p /

x

y

0

E y x x t p p )/ ( +

Ｘ財への課税

0

x

1

x

Ｆ Ｇ 代替効果 所得効果 2

x

留意：消費者は納税額を最小化するの ではなく、物品税を価格の一部（税込 価格）として消費選択

一括（定額）税の効果

 家計の消費選択に関わらず定額でＴだけ税を課す⇒「相対価格」 を変化させることなく消費者の予算制約式が「平行」にシフト  定額税＝家計から政府への所得移転⇒所得効果のみを発揮  税等価：所得Ｉを「与件」とするとき、財Ｘ，Ｙに対して均一に 課税を行う（一般）消費税は一括税と税等価：

I

t

t

p

x

p

I

p

t

x

p

t

_{x y x y}













+

−

=

+

⇒

=

+

+

+

1

1

)

1

(

)

1

(

38

0

x

0

y

0

u

y x

p

p /

x

y

0

E

定額税＝Ｔ

一括（定額）税の場合

*

y

) , , ( * T I p p D x = _{x x y} −

Ｈ

代替効果と所得効果

含意 集めた税収を家計に一括 移転として戻す 代替効果 消費者の認識する相対価格 の変化 相対価格は変化したまま ＝代替効果は消えない 所得効果 納税者（消費者）から政府へ の所得移転 解消 消費者（納税者） 政府 Ｘ財市場 _納税 税金の還付＝一括移転 支払い 40

Ｘ財への課税と代替効果

y 1 y 1 x

x

0 y 0 x

0

0 u E F y x p p / y x t p p )/ ( + y p I / y p tx /₁ 代替効果

所得補償（税収の還付）後も税の

効果（＝相対価格の変化）が残る

＝代替効果

代替効果ＶＳ所得効果

 物品税の場合、課税財（例：財Ｘ）が「正常財」でる限り、代替効 果、所得効果ともに課税財の需要を低下させる。  ただし、「非課税財」（例：財Ｙ）の場合、代替効果(＋)と所得効 果_{(－)は逆方向}  賃金や利子率に対する課税も代替効果（＋）と所得効果（－)が逆方 向に作用  通念：所得税は勤労意欲（＝労働供給）や貯蓄を阻害 ⇒賃金税や利子所得税の労働供給、貯蓄への誘因効果は確定的で はない！ 42

軽減税率

出所：諸外国の付加価値税【

2008】

英国 標準税率＝_17.5％ ゼロ税率＝食料品 ・ケータリング、レストランでの飲食、温かい食べ 物のテイクアウトは除く。 ・菓子、酒、飲料（水を含む）、ジャガイモ製品、 自家用酒製造用パックは標準税率 ・飲料でも茶、ココア、コーヒー、牛乳はゼロ税率 ドイツ 標準税率＝_19％ 7％税率＝飲食料品 ・レストランでの飲食は除く フランス 標準税率＝19.6％ 税率_{5.5％＝水（ソフトドリンクを含む）・人用の} 食料 ・菓子、植物性脂肪、チョコレート、キャビア、レ ストランでの食事を除く。 カナダ 標準税率＝_5％ ゼロ税率＝基礎的飲食料品 ・酒、ソフトドリンク、菓子、温められた飲食料品、 自動販売機で販売される飲食料品、レストランでの 食事を除く

カナダのドーナツクラブ

税制メールマガジン 第３６号

2007/2/6

 カナダでは、食品に適用される税率はゼロ。つまり、消費者から見れば付加価値税はかかり ません。他方で、レストランなどでの外食は、食品の購入ではなくサービスの購入ですから、 標準税率(６％)が課されることになります。  とは言っても、食品と外食との区分が簡単でない例が多々あります。・・・そこで、カナダ では「すぐの消費に適しているか」という基準を設けています。具体的には、ドーナツの場 合、６個以上ならばその場で食べきれないと見なされてゼロ税率、５個以下ならば標準税率、 という具合です。  そのため、ドーナツ屋の前で購入者が集まって、即席の「ドーナツ・クラブ」が作られ、 ドーナツを共同購入しているという、本当のようなうそのような話が出回ったほど。 44

)

,

,

(

p

p

I

V

V

=

_{x y} y x y x

p

p

p

p

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5

1

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%)

5

1

(

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+

+

x

y

0

E %) 5 1 ( / %) 10 1 ( + _y + x p p

軽減税率の効果

0 x 1

x

2

x

Ｆ Ｇ 代替効果 所得効果 基礎的食 料品 基礎的 食料品以外 %) 5 1 ( + y p I

軽減税率は「代替効果」を誘発

0

x

0

y

0

u

%) 10 1 ( / %) 10 1 ( %) 5 1 ( / %) 5 1 ( / + + = + + = y x y x y x p p p p p p

x

y

0

E

一律税率の場合

*

y

) , , ( * T I p p D x = _{x x y} − Ｈ %) 5 1 ( + y p I %) 10 1 ( + y p I 所得効果のみ 46

所得を一定とすれば、一律課税の

効果は所得効果のみ

消費税＝賃金所得税

0

u

%) 10 1 ( / %) 10 1 ( %) 8 1 ( / %) 8 1 ( / 2016 2015 2016 2015 2016 2015 + + = + + = p p p p p p 2015

C

0

E

消費税と景気

Ｈ %) 8 1 ( 2016 + p I %) 10 1 ( 2016 + p I 所得効果のみ

消費税は消費を落ち込ませるか

⇒税率が一定であれば、

現在消費

と将来消費に代替は生じない

2016

C

消費税収が社会保障（＝所得移転）に充当されるとすれ

ば、経済全体で所得効果は相殺

2

C

1

C

W 0 * 1

C

* 2

C

=貯蓄 ＝課税前消費 ＝課税後消費 Ｅ *

u

*

S

移行期

48 wL r C C = + + + + 1 ) 1 ( ) 1 ( τ_{1 1} τ2 2 ) 1 /( ) 1 )( 1 ( + r +τ₁ +τ₂

(

)

) 1 ( ) 1 ( 1 ) ( ' ) ( ' 2 1 2 1

τ

τ

β

+ + + = r C U C U オイラー方程式： 異時点間の消費配分ルール 2 1 8% 10% τ τ = < =

(

r

)

C U C U _{< 1+} ) ( ' ) ( ' 2 1

β

) 1 ( +r Ｆ 代替効果 消費税増税の前後で代替効果 ⇒掛け込み需要・反動減



酒税率の違い

⇒ビールから発泡酒等へ

の代替効果を誘発？

軽減税率だけではない（その

2）

車種 マツダデミオ1.3 13C-V ダイハツタント 新車価格 _129.0万円 131.0万円 燃費 _{10/15モード23.0km/l 10/15モード22.5km/l} 自動車税・軽自動車税 （年あたり） 34500円 7200円 重量税（年あたり） 12600円 4400円

社会保険料と雇用形態

N

1 N 1 L

L

0 N 0 L

0

)

,

(

0

N

L

F

Y

=

E F N L W W / N L

t

W

W

(

1

+

)

/

代替効果

代替効果は企業の誘因にも作用

社会保険料＝実質的に正規雇用

課税⇒正規雇用から非正規雇用へ

の「代替」を誘発

＝非正規雇用 ＝正規雇用 等量曲線 社会保険料 企業の誘因＝費用最小化

誘因効果（まとめ）

代替効果

所得効果

課税上の含意

_{市場価格の情報伝達}

機能への「ゆがみ」

納税者（民間）から

公共部門への所得移

転

個人の選択

O

O

効率性への含意

非効率

＝超過負担

再分配

52